Банкротство компании

СОДЕРЖАНИЕ
ВВЕДЕНИЕ………..…………………………………………………………3
Теоретические аспекты банкротства компании………………………………………………………….........…………...5
Понятие и сущность банкротства компании…..........……………..…..5
Виды банкротства……………………............................................…….7
1.3 Модели оценки и предупреждения банкротства…..............................10
Оценка вероятности банкротства ООО «Евролифтмаш» ……….......................................................................................................................12
2.1 Финансово-экономическая характеристика ООО «Евролифтмаш» ……….............………............................……………………….………………….12
2.2 Анализ вероятности банкротства компании…...........………..………18
2.3 Оценка платежеспособности предприятия…………..……………….21
2.4 Анализ финансовой устойчивости предприятия…………………..…23
2.5 Оценка вероятности банкротства предприятия……………………...25
Мероприятия по предупреждению банкротства ООО «Евролифтмаш» ……………………...........................………………………………………….......28
ВЫВОДЫ И ПРЕДЛОЖЕНИЯ……….…………………………………..33
СПИСОК ИСПОЛЬЗУЕМОЙ ЛИТЕРАТУРЫ…….…………………….35
ПРИЛОЖЕНИЯ……………………………………………………………37
ВВЕДЕНИЕ
Проблема банкротства современных компаний стала актуальной для России с началом рыночных реформ. Получив самостоятельность в планировании своей финансово-хозяйственной деятельности, т.е. полную свободу действий, перед предприятиями встала первоочередная задача недопущения риска банкротства.
Актуальность темы курсовой работы заключается в том, что в настоящее время финансовое состояние большинства российских организаций является затруднительным. В условиях массовой неплатежеспособности организаций и практического применения ко многим из них процедуры банкротства объективный и точный анализ предпосылок банкротства и факторов их преодоления имеет первостепенную значимость.
Предупреждение банкротства – это деятельность, направленная на улучшение характеристик и отношений фирмы с целью обнаружения и избежания угрозы банкротства. Процесс предусматривает поиск и разрушение явлений, которые способствуют распространению умышленного и фиктивного банкротства, признаков негативного влияния отдельных лиц на деятельность фирмы, устранение любых факторов, которые могут привести к банкротству.
Цель курсовой работы – изучение кризисных явлений в развитии организации и финансовых методов вывода организации из кризисного состояния.
Для достижения данной цели необходимо решение следующих задач:
изучить понятие и виды, признаки несостоятельности (банкротства);
провести сравнительную характеристику методик анализа банкротства;
дать краткую характеристику исследуемой организации;
провести анализ основных экономических показателей организации;
дать оценку платежеспособности и финансовой устойчивости организации;
проанализировать возможность возникновения на предприятии неплатежеспособности (банкротства);
разработать мероприятия по выходу организации из кризиса.
Объект исследования: ООО «Евролифтмаш».
Предмет исследования: финансовая и экономическая отчетность организации.
1.Теоретические аспекты банкротства компании1.1 Понятие и сущность банкротства компании
В современном научном мире известны два принципа определения банкротства.
Первый принцип – неплатежеспособность (отсутствие или недостаточность потока денежных средств), которая заключается в неспособности должника отвечать по своим обязательствам.
Второй принцип определения банкротства заключается в неоплатности, состоянии структуры баланса (исходя из соотношения активов и пассивов в балансе должника). Данный принцип означает, что пассивы должника превышают его активы. В этом случае банкротом может быть признан должник, стоимость имущества которого меньше общего размера его обязательств. [30, с. 49].
Согласно Закона о несостоятельности (банкротстве) признаками банкротства являют:
1. Гражданин считается неспособным удовлетворить требования кредиторов по денежным обязательствам и (или) исполнить обязанность по уплате обязательных платежей, если соответствующие обязательства и (или) обязанность не исполнены им в течение трех месяцев с даты, когда они должны были быть исполнены, и если сумма его обязательств превышает стоимость принадлежащего ему имущества.
2. Юридическое лицо считается неспособным удовлетворить требования кредиторов по денежным обязательствам и (или) исполнить обязанность по уплате обязательных платежей, если соответствующие обязательства и (или) обязанность не исполнены им в течение трех месяцев с даты, когда они должны были быть исполнены.
3. Положения, предусмотренные пунктами 1 и 2 настоящей статьи, применяются, если иное не установлено настоящим Федеральным законом.

Рисунок 1 – Классификация признаков возникновения банкротства предприятий по степени качества активов и обязательств
В качестве «плохих» активов выступают обремененные основные производственные фонды, которых предприятие рискует лишиться в случае неблагоприятного развития событий, а в качестве «плохих» обязательств возникает обязанность удовлетворить неисполненные требования кредиторов к предприятию-заемщику.
Опасность может скрываться и в достаточно благополучных на первый взгляд статьях активов, таких как, например, краткосрочные финансовые вложения. Это бывает при выдаче организациями займов сомнительным физическим и юридическим лицам без предоставления каких-либо гарантий возврата с ведома и по прямому указанию руководства предприятия.
И если первое время организация может совершенно обоснованно увеличивать сумму своих краткосрочных финансовых вложений на величину причитающихся процентов, поддерживая тем самым достаточно благополучную структуру баланса, то при возникновении проблем с возвратом выданных средств качество этих вложений начинает резко ухудшаться. Предприятие продолжает отражать на своем балансе прежнюю сумму финансовых вложений, причитающихся к возврату с учетом процентов, однако их реальная стоимость стремится к нулю. Вместе с тем начинает ухудшаться и реальное финансовое состояние организации, возникают скрытые признаки неплатежеспособности.
Скрытыми такие признаки являются потому, что анализ коэффициентов ликвидности, платежеспособности и финансовой устойчивости проводится по данным бухгалтерского баланса, в котором не учитывается реальная стоимость сомнительных финансовых вложений на момент проведения расчетов.
Аналогичные факты можно привести и в отношении чрезмерно нарастающей суммы дебиторской задолженности, которая у некоторых предприятий может составлять порядка 90% оборотных активов. Такое положение дел, безусловно, нельзя назвать нормальным, особенно если учесть, что большая часть такой дебиторской задолженности, как правило, уже не может быть взыскана в полном размере.
1.2 Виды банкротства
Современными авторами банкротство организации классифицируется по разным критериям. В основном выделяют два вида банкротства: случайное и умышленное. К случайному банкротству относят юридическое (на основе законодательства) и техническое банкротство; к умышленному – преднамеренное и фиктивное (рисунок 2).

Рисунок 2 – Виды банкротств и их сущность
К юридическому банкротству относят полную неспособность организации восстановить свою финансовую устойчивость и платежеспособность в предстоящем периоде, и официальное объявление банкротом в соответствии с действующим законодательством.
При техническом банкротстве особое значение приобретает такая процедура как досудебная санация – меры по восстановлению платежеспособности должника, предпринимаемые собственником имущества должника – унитарного предприятия, учредителями (участниками) должника, кредиторами должника и иными лицами в целях предупреждения банкротства и до момента подачи в арбитражный суд заявления о признании должника банкротом.
Данная процедура непосредственно не связана с юридическим банкротством организации и дана действующим законодательством о банкротстве в самом общем виде. Она может заключаться в принятии решения о реорганизации должника, продаже части его имущества, смене администрации, рассрочке (отсрочке) по уплате задолженности, предоставлении финансовой помощи и т.д. В зависимости от глубины кризисного состояния предприятия и условий предоставления ему внешней помощи, различают два основных вида санации: без изменения и с изменением статуса юридического лица санируемой организации.
Что касается умышленного банкротства, то в процессе мониторинга большее внимание необходимо уделять своевременному выявлению преднамеренного банкротства до допущения ущерба организации. Законодательство РФ предлагает выявлять его признаки как в течение периода, предшествующего возбуждению дела о банкротстве, так и в ходе процедур банкротства на основе использования Временных правил проверки арбитражным управляющим наличия признаков фиктивного и преднамеренного банкротства [18, с. 53-54].
В зависимости от факторов, приведших компанию к неплатежеспособности, некоторые авторы выделяют три основных вида банкротства:
1. банкротство бизнеса. Причина данного вида банкротства заключается в неэффективном управлении организацией, неэффективностью проводимой маркетинговой стратегии или нерациональным использованием имеющихся ресурсов;
2. банкротство собственника, причина которого связана, прежде всего с тем, что организация не располагает достаточным объемом инвестиционных ресурсов, которые необходимы для осуществления не только расширенного, но иногда и простого воспроизводства при условии наличия оптимальных материальных и трудовых ресурсов, эффективности и целесообразности проводимой организацией маркетинговой политики и оптимального спроса на производимую продукцию;
3. банкротство производства, возникающая в ситуации, когда под влиянием первых двух факторов в силу использования устаревшего оборудования или по причине жесткой конкуренции компания выпускает неконкурентоспособную продукцию. В подобных условиях, для восстановления и укрепления рыночных позиций предприятия необходимо осуществить полное перепрофилирование производства.
Учитывая современную действительность, с экономической точки зрения описанная классификация представляется достаточно обоснованной. Следует отметить, что подавляющее большинство авторов при разграничении видов банкротства исходят из законодательства, юридического определения этого понятия, признания несостоятельности в суде, что вполне логично, учитывая преимущественное внимание к банкротству как к правовому институту в юридической литературе [25, с. 11-12].
1.3 Модели оценки и предупреждения банкротства
На сегодняшний день, существует весомое количество различных методик прогнозирования финансовых показателей, в том числе в плане проведения оценки возможного банкротства. В таблице 1 представлена сравнительная характеристика ряда методик оценки вероятности банкротства.
Таблица 1 – Сравнительная характеристика методик оценки вероятности банкротства
Модель/формула Показатели Достоинства модели Недостатки модели
1 2 3 4
Двухфакторная Модель
– коэффициент текущей ликвидности, – доля заемных средств в пассивах (в долях единицы) Простота расчета, возмож-ность примене-ния при проведе-нии внешнего анализа на осно-ве бухгалтерс-кого баланса Двух-, трехфак-торные модели не являются доста-точно точными, необходимо при-нять во внимание большее количес-тво факторов
Модель Э. Альтмана
– доля чистого оборотного капитала в активах, – отношение нераспределенной прибыли к активам, – рентабельность активов; – отношение рыночной стоимости акций к активам; – оборачиваемость активов Простота и возможность применения в условиях ограниченного объема информации о предприятии Весовые коэф-фициенты и поро-говые значения показателей рас-считаны на осно-ве американских аналитических данных 1960-70-х гг., в связи с чем они не соответ-ствуют специфике современной экономической ситуации
Модель У. Бивера Рентабельность активов, удельный вес заемных средств в пассивах, коэффициент текущей ликвидности, доля чистого оборотного капитала в активах, коэффициент Бивера Максимальная точность, возможность прогнозирования банкротства на временном интервале до 5 лет Значения факторов существенно отли-чаются в силу осо-бенностей российской эконо-мики, поэтому механическое использование модели приводит к значительным отк-лонениям прогноза от реальности
Модель О.П. Зайцевой
– коэффициент убыточности; – соотно-шение кредитор. и дебитор. задолженности; – соотношение краткосроч. обязательств и наиболее ликвидных активов; – убыточность реализации продук-ции; – соотношение собст. и заем. капитала; – коэфф. загрузки активов Простота и понятность построения данной модели Весовые коэффициенты являются не совсем обоснованными, так как определены без учета поправки на относительную величину значений отдельных коэффициентов
Модель Р.С. Сайфулина и Г.Г. Кадыкова
– коэфф. обеспеченности собственными средствами, – коэфф. текущей ликвидности, – коэфф. оборачиваемости активов; – коммерческая маржа; – рентабельность собственного капитала Простота и понятность построения данной модели Отсутствие научной обоснованности применения весовых коэффициентов и, как следствие, неадекват-ность применения данного вида оценки
Модель прогнозирования по установленным законодательством критериям Коэффициент текущей лик-видности, коэффициент обес-печенности собственными средствами, коэффициент вос-становления платежеспо-собности, коэффициент утраты платежеспособности Наиболее полно и точно отра-жает уровень платежеспособ-ности предприятия Не рассматриваются показатели, характери-зующие эффектив-ность использования ресурсов, деловую активность
Несмотря на наличие большого количества моделей и методик, позволяющих спрогнозировать наступление банкротства фирмы с той или иной степенью вероятности, в этой области существует много проблем прогнозирования банкротства. Известные методики прогнозирования банкротства выявляют различные виды кризисов, поэтому оценки, получаемые при их помощи, сильно различаются. Но любой из видов кризисов может привести к ликвидации организации [20, с. 32-34].
2. Оценка вероятности банкротства ООО «Евролифтмаш»2.1 Финансово-экономическая характеристика ООО «Евролифтмаш»
ООО ПО «Евролифтмаш» зарегистрировано 22 февраля 2011 г. Межрайонной инспекцией Федеральной налоговой службы №23 по Московской области. Руководитель организации: генеральный директор Богданов Николай Васильевич.
Юридический адрес ООО ПО «Евролифтмаш» - 140080, Московская область, город Лыткарино, территория Детский городок ЗИЛ, корпус 48.
По организационно-правовой форме фирма является обществом с ограниченной ответственностью, создание ООО ПО «Евролифтмаш» было утверждено общим решением трех учредителей (рис. 1).

Рисунок 1 - Соотношение долей учредителей ООО ПО «Евролифтмаш», %
Основные достоинства данной организационно - правовой формы:
Форма – юридическое лицо, что само по себе вызывает большее доверие перед банковскими и другими организациями;
Отсутствие личной материальной ответственности участников;
Возможность создания ООО разными лицами, включая юридических и иностранных, а также группой лиц;
Быстрая регистрация в целом;
Большие возможности для участников при объединении их капиталов по сравнению с индивидуальными предпринимателями;
ООО можно преобразовать в другую форму организации, не прекращая его деятельность;
Возможность получения различных лицензий на некоторые виды деятельности.
Основным учредительными документами ООО ПО «Евролифтмаш» являются следующие:
Устав ООО ПО «Евролифтмаш»;
Договор об учреждении ООО ПО «Евролифтмаш».
Рассматриваемая организация является коммерческой по типу хозяйствования и частной по форме собственности. Общество является юридическим лицом и по российскому законодательству: имеет в собственности обособленное имущество и отвечает по своим обязательствам этим имуществом, может от своего имени приобретать и осуществлять имущественные и личные не имущественные права, быть истцом и ответчиком в суде.
Основной вид деятельности предприятия (по коду ОКВЭД): 28.22.6 - производство лифтов, скриповых подъемников, эскалаторов и движущихся пешеходных дорожек. Среди дополнительных видов деятельности:28.22.9 – Производство прочего грузоподъемного, транспортирующего и погрузочно-разгрузочного оборудования;
33.12 – Ремонт машин и оборудования;
43.21 – Производство электромонтажных работ;
43.29 – Производство прочих строительно-монтажных работ;
46.69.2 – Торговля оптовая эксплуатационными материалами и принадлежностями машин;
46.69.3 - Торговля оптовая подъемно-транспортными машинами и оборудованием;
71.12.12 – Разработка проектов промышленных процессов и производств, относящихся к электротехнике, электронной технике, горному делу, химической технологии, машиностроению, а также в области промышленного строительства, системотехники и техники безопасности;
71.20 – Технические испытания, исследования, анализ и сертификация.
ПО «Евролифтмаш» - предприятие полного цикла производства лифтов и лифтового оборудование. На заводе разработана и постоянно совершенствуется программа по импортозамещению, в рамках которой изготавливается большинство узлов и агрегатов лифта. Отдельно выделены собственные производства станций управления, балок и приводов дверей кабины и шахты центрального, телескопического и центрально-телескопического открывания. Благодаря собственному производству стоимость импортных комплектующих не превышает 25% общего ценника лифта.
Европейские технологии производства позволяют ПО «Евролифтмаш» выпускать современные лифты с высокоэффективными эксплуатационными характеристиками и конкурентным соотношением цены и качества. Такие «умные» мобильные предприятия, как ПО «Евролифтмаш», призваны кардинально изменить подходы к процессу производства подъемных механизмов и глобальный расклад сил в отечественном лифтостроении.
Организационная структура ООО ПО «Евролифтмаш» соответствует масштабам деятельности организации и обеспечивает успешное решение задач по выполнению обязательств перед клиентами. В данном случае реализована линейно-функциональная структура управления (рис. 2).

Рисунок 2 - Организационная структура ООО ПО «Евролифтмаш»
Руководство деятельностью ООО ПО «Евролифтмаш» осуществляет генеральный директор, который действует в соответствии с Уставом, распоряжается средствами предприятия в пределах предоставленных ему прав. Сотрудники кадрового отдела реализуют кадровую политику фирмы, осуществляют отбор, найм и увольнение работников, тестируют специалистов на профессиональную пригодность, разрабатывают штатное расписание и должностные инструкции.
Деятельность по управлению финансами в ООО ПО «Евролифтмаш» реализуют специалисты бухгалтерии. Этот отдел во главе с главным бухгалтером проводит учет наличия средств, их сохранности и уровня использования, организует выполнение финансового плана, проверяет финансовое состояние предприятия, проводит большую оперативную работу по организации расчетов с клиентурой, поставщиками и финансовыми органами, организует первичный учет расходования материальных ресурсов и денежных средств.
Среди основных задач данного отдела:
формирование единой экономической политики компании на основе анализа состояния и тенденций развития отрасли;
экономическое планирование, направленное на эффективное использование всех видов ресурсов в процессе реализации продукции;
анализ экономического состояния предприятия;
формирование ценовой политики предприятия;
контроль за выполнением подразделениями предприятия законодательства в области экономики.
Юридический отдел ООО ПО «Евролифтмаш» - подразделение организации, занимающееся соблюдением законности оформления документов, урегулированием экономических отношений, заключением договоров, выставлением претензий, составлением правовых документов, подачей исков. В обязанности данной службы входит контролирование грамотности юридических действий в самой организации и правомочность в отношениях с другими предприятиями.
Работа по охране труда в ООО ПО «Евролифтмаш» осуществляется по следующим основным направлениям:
управление рисками в области безопасности и здоровья;
работа с персоналом;
обеспечение персонала сертифицированными, качественными и надежными средствами защиты;
планирование и финансирование мероприятий по охране труда;
обеспечение работников нормативной документацией по охране труда;
проведение внутреннего и внешнего аудита состояния охраны труда, экспертиза условий труда;
совершенствование работы по охране труда;
снижение уровня травматизма.
Производственная деятельность предприятия остаточно грамотно организована, преимуществами производственного процесса являются использование современного высококачественного оборудования, а также экологически чистых материалов, которые гарантируют качество и безопасность всех видов производимых услуг.
Организационная структура ООО ПО «Евролифтмаш» является корректной и эффективной, выбор данной организационной структуры обусловлен масштабами и спецификой деятельности рассматриваемой организации.
Производственный менеджмент компании базируется на основных фондах предприятия, с помощью которых осуществляются производственные процессы в ООО ПО «Евролифтмаш». Основные данные об основных фондах организации представлены в таблице 1.
Таблица 1 - Характеристика основных фондов ООО ПО «Евролифтмаш» в 2020 г.
Виды основных фондов Первоначальная стоимость, тыс. руб. Остаточная стоимость, тыс. руб. Амортизация, тыс. руб. Коэффициенты
износа годности
Здания 735 619 116 14,2 75,7
Сооружения 4225 3584 640 13,6 76,3
Машины и оборудование 32837 27546 3 0,12 89,1
Производственный и хозяйственный инвентарь 2520 2516 3 0,12 87,4
Прочее 2216 1654 562 22,7 67,1
Проанализировав данные об основных фондах ООО ПО «Евролифтмаш» можно сделать следующие выводы:
в большей степени основные фонды состоят из активной части – 77,2%, пассивная часть составляет 22,8%;
наибольший коэффициент износа имеют прочие основные фонды – 22,7, наименьший – машины, оборудование и производственный и хозяйственный инвентарь (0,12);
наибольший коэффициент годности имеют машины и оборудование (89,1) и производственный и хозяйственный инвентарь (87,4);
среди основных фондов организации наибольший удельный вес составляют машины и оборудование – 77%, наименьший – здания (2%) (рис. 3).

Рисунок 3 - Структура основных фондов ООО ПО «Евролифтмаш», %
Оценим финансовые ресурсы ООО ПО «Евролифтмаш». Аналитический баланс, составленный по данным бухгалтерского баланса ООО ПО «Евролифтмаш», представлен в таблице 2.
Таблица 2 - Аналитический баланс ООО ПО «Евролифтмаш» (данные на конец года)
Наименование статей Абсолютные величины, тыс. руб.
На 31.12.2018 г. На 31.12.2019 г. На 31.12.2020 г. Изменения
абсолютное относительное
2019-2018 гг. 2020-2019 гг. 2019/2018 гг. 2020/2019 гг.
Итого по разделу I - Внеоборотные активы 8700 17576 17262 8876 -314,00 102,0 -1,8
Нематериальные активы 18 12 5 -6 -7,00 -33,3 -58,3
Основные средства 8151 16506 16811 8355 305,00 102,5 1,8
Финансовые вложения 241 241 241 0 0,00 0,0 0,0
Отложенные налоговые активы 290 247 205 -43 -42,00 -14,8 -17,0
Прочие внеоборотные активы 0 570 0 570 -570,00 - -100,0
Итого по разделу II - Оборотные активы 372242 405926 431740 33684 25814,00 9,0 6,4
Запасы 314079 351174 380712 37095 29538,00 11,8 8,4
НДС 11 12 132 1 120,00 9,1 1000,0
Дебиторская задолженность 37643 27143 21461 -10500 -5682,00 -27,9 -20,9
Денежные средства и денежные эквиваленты 19243 26367 28170 7124 1803,00 37,0 6,8
Прочие оборотные активы 1266 1230 1265 -36 35,00 -2,8 2,8
Итого по разделу III - Собственный капитал 330759 370865 383491 40106 12626,00 12,1 3,4
Уставный капитал 753 753 753 0 0,00 0,0 0,0
Добавочный капитал 3668 3668 3668 0 0,00 0,0 0,0
Резервный капитал 7620 9343 10686 1723 1343,00 22,6 14,4
Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток) 318718 357101 368384 38383 11283,00 12,0 3,2
Итого по разделу IV - Долгосрочные пассивы 52 66 65 14 -1,00 26,9 -1,5
Отложенные налоговые обязательства 52 66 65 14 -1,00 26,9 -1,5
Итого по разделу V - Краткосрочные пассивы 50131 52571 65446 2440 12875,00 4,9 24,5
Кредиторская задолженность 50131 52571 65446 2440 12875,00 4,9 24,5
БАЛАНС 380942 423502 449002 42560 25500,00 11,2 6,0
Валюта баланса в отчетном периоде увеличилась на 25500 тыс. руб. (6%). Данное увеличение обусловлено: увеличением в отчетном периоде доли оборотных активов предприятия на 25814 тыс. руб. (6,4%).
Среди внеоборотных активов увеличение произошло по следующим статьям: основные средства на 305 тыс. руб. (1,8%), увеличение стоимости основных средств могло произойти как за счет покупки машин и торгового оборудования, а также за счет завершения строительства и ввода в эксплуатации зданий и сооружений.
Снижение внеоборотных активов предприятия обусловлено снижением в динамике следующих статей:
Нематериальные активы на 7 тыс. руб. (58,3%);
Отложенные налоговые обязательства на 42 тыс. руб. (17%).
Рост общей суммы оборотных активов произошел за счет увеличения стоимости (рис. 4):
Запасов на 29538 тыс. руб. (8,4%). Это, безусловно, является отрицательной тенденцией, поскольку происходит значительное увеличение затрат на содержание запасов на складе. К тому же в нынешних рыночных условиях компания не может заключить более выгодные договоры;
Денежных средств и их эквивалентов на 1803 тыс. руб. (6,8%), что является результатом достигнутых планов по модернизации деятельности фирмы, а именно по приобретению нематериальных активов;
Прочих оборотных активов на 35 тыс. руб. (2,8%).

Рисунок 4 - Структура оборотных активов ООО ПО «Евролифтмаш» по состояние на 31 декабря 2020 г., %
Среди оборотных активов компании наблюдалось снижение доли дебиторской задолженности на 5682 тыс. руб. (20,9%), что свидетельствует об эффективности мер по совершенствованию управленческой политики в области сокращения объемов дебиторской задолженности предприятия, реализованной в организации в течение 2019 года.
Рост общей суммы капитала и резервов произошел за счет увеличения стоимости: нераспределенной прибыли на 11283 тыс. руб. (3,2%), так как не произошло изъятие средств на развитие предприятия.
Также в динамике увеличился резервный капитал фирмы, что свидетельствует о повышении уровня финансовой устойчивости компании.
Следует отметить, что долгосрочные обязательства у предприятия присутствуют только ввиде отложенных налоговых обязательств, которые в динамике снижаются на 1,5% в 2020 г., что является положительной тенденцией и хорошо сказывается на финансовой устойчивости организации.
Увеличение общей суммы краткосрочных обязательств произошло за счет увеличения кредиторской задолженности компании на 12875 тыс. руб. (24,5%).
2.2 Анализ вероятности банкротства компании
Анализ финансовых показателей ООО ПО «Евролифтмаш» представлен в таблице 3.
Таблица 3 – Динамика показателей деятельности ООО ПО «Евролифтмаш»
Показатели 2018 2019 2020 Абс. откл. Темп роста, %
2019 –2018 2020 –2019 2019/ 2018 2020/ 2019
Выручка от продаж, тыс. руб. 1348057 1419928 1478505 71871 58577 105,33 104,13
Фондоотдача, руб./руб. 165,38 86,02 87,95 –79,32 1,93 52,01 102,24
Фондоемкость, руб./руб. 0,006 0,0112 0,0114 0,0052 0,0002 186,66 101,79
Фондовооруженность, руб./чел. 125,4 239,2 191,1 113,8 –48,1 190,75 79,89
Себестоимость, тыс. руб. 749996 679111 697840 –70885 108729 90,55 102,76
Прибыль от продаж, тыс. руб. 417450 386494 366623 –30956 –19871 92,58 94,86
Прибыль до налогообложения, тыс. руб. 356141 375743 402959 19602 27216 105,5 107,24
Рентабельность продаж 27,1 27,2 28,2 0,1 1 – –
Рентабельность продаж по чистой прибыли 21,1 21,2 21,9 0,1 0,7 – –
Экономическая рентабельность 93,5 88,7 89,7 –4,8 1 – –
Рентабельность собственного капитала 86,1 81,1 84,3 –5 3,2 – –
По данным таблицы наблюдается увеличение выручки от продаж в 2020 году на 4,13% по сравнению с 2019 годом, что говорит о наличии грамотной системы управления на предприятии, об эффективной производственной и сбытовой деятельности. Исходя из полученных данных, можно сделать вывод, что в 2019 году показатель фондоотдачи заметно уменьшился на 79,32 тыс. руб. по сравнению с 2018 г., что объясняется более высоким приростом стоимости основных средств по сравнению с ростом товарооборота. Однако в 2020 году наблюдается положительная динамика данного показателя. Значение коэффициента фондоотдачи в 2020 году увеличилось на 1,93 тыс. руб., что говорит об улучшении работы организации, так в 2020 году на 1 рубль, вложенный в основные средства, выручки приходилось 87,95 тыс. руб. Значение показателя фондоемкости имеет положительную динамику на протяжении анализируемого периода, что говорит о наличии относительной экономии средств, вложенных в основные фонды. В 2020 году на 1 рубль выручки приходилось 0,0114 тыс. руб. суммы основных средств. Себестоимость имеет неоднозначную тенденцию, в 2019 году наблюдается снижение на 70885 тыс. руб. Однако в 2020 году себестоимость продаж увеличивается на 108729 тыс. руб. из - за увлечения цен на перевозку и транспортировку. Уровень и динамика показателя экономической рентабельности – главный объект внимания менеджеров ООО ПО «Евролифтмаш», так как он аккумулирует в себе: структуру и движение всех видов финансовых ресурсов организации, издержек обращения, а также размеры, структуру и соответствие рыночному спросу товаров. Снижение в 2019 году по сравнению с 2018 годом показывает экономическая рентабельность (на 4,8 процента), что говорит о снижении отдачи совокупных активов организации. Однако в 2020 г. обстановка нормализовалась и данный коэффициент выросли по сравнению с 2019 г. на 1 процент. Рентабельность собственного капитала компании повышается по сравнению с 2019 г. Если в 2019 году каждый привлеченный рубль собственных средств позволил получить 81,1 копейку чистой прибыли, то в 2020 году – 84,3. Высокие значения данного коэффициента демонстрируют относительное увеличение чистой прибыли, генерируемой на ту же сумму капитала.
Данные о динамике численности кадрового состава ООО ПО «Евролифтмаш» в 2018-2020 гг. представлены в таблице 4.
Таблица 4 - Анализ динамики численности и состава работников ООО ПО «Евролифтмаш» за 2018 -2020 гг.
Состав персонала 2018 год 2019 год 2020 год Абсолютный прирост (+,-)
2018/2019 2020/2019
Руководители 19 19 19 0 0
Специалисты 163 134 132 -29 -2
Основные рабочие 42 43 43 1 0
Вспомогательные рабочие 6 3 3 -3 0
 Всего 230 199 197 -31 -2
Проанализировав имеющиеся данные, можно сделать вывод о том, что с 2018 года наблюдается снижение общей численности кадров. Исходя из приведенных данных видно, что численность работников ООО ПО «Евролифтмаш» в категории, «руководители» в период 2018-2020 г. осталось неизменной, численность работников организации в категории «специалисты» в 2019 г. снизилась на 29 человек, в то время как в 2020 г. продемонстрировала снижение на 2 человека. Численность работников организации ООО ПО «Евролифтмаш» в категории «основные рабочие» увеличилась в 2019 г. на 1 человека, в то время как в 2020 г. осталась неизменной.

Рисунок 5 – Структура персонала ООО ПО «Евролифтмаш» в 2020 г., %
Наибольший удельный вес в структуре компании ООО ПО «Евролифтмаш» занимают работники категории «специалисты» (67 %), что связано с производственным профилем деятельности предприятия. Персонала категории «вспомогательные рабочие в 2019 г. уменьшился на 3 человека, в 2020 г. численность данной категории кадров осталась неизменной.
В структуре персонала по полу в период 2018-2020 гг. во всех годах наибольший удельный вес занимают сотрудники мужского пола (рис. 6).

Рисунок 6 – Структура персонала ООО ПО «Евролифтмаш» по полу в 2020 г., %
Во всех анализируемых периодах наибольший удельный вес в структуре персонала организации ООО ПО «Евролифтмаш» занимают сотрудники в возрасте от 46 до 55 лет.
В сравнение с 2019 г. в 2020 г. структура персонала по стажу меняется незначительно (рис. 7).

Рисунок 7 – Показатели трудовых ресурсов по стажу работы ООО ПО «Евролифтмаш» в 2020 г., %
В 2020 г. увеличивается доля персонала ООО ПО «Евролифтмаш», который имеет стаж работы от полугода до 1 года на 6,7%. В целом, можно отметить, что уход сотрудников ООО ПО «Евролифтмаш», которые обладали стаже работы свыше 3-х лет, является негативной тенденцией и может свидетельствовать о недостаточном уровне мотивации персонала ООО ПО «Евролифтмаш».
Стоит отметить, что в динамике структура персонала ООО ПО «Евролифтмаш» по уровню образования меняется незначительно. Во всех рассматриваемых периодах наибольший удельный вес занимает категория персонала, имеющая высшее образование, ее доля в каждом году составляет более 50%.
Коэффициенты платежеспособности ООО «Евролифтмаш» за 2019-20209 гг. представлены в таблице 5.
Таблица 5 – Коэффициенты платежеспособности ООО «Евролифтмаш»
Наименование показателя Нормативное значение 2018 г. 2019 г. Абсолютное отклонение, (+, -)
1 2 3 4 5
1. Коэффициент абсолютной ликвидности ≥0,2  0,10 0,06 -0,04
2. Коэффициент быстрой ликвидности ≥0,8  0,60 0,48 -0,12
3.Коэффициент текущей ликвидности ≥1,5  1,06 1,03 -0,03
Коэффициент абсолютной ликвидности в 2019-2020 гг. не соответствует нормативному значению, т.е. организации недостаточно денежных средств для погашения своих срочных обязательств.
Коэффициент быстрой ликвидности в 2019-2020 гг. ниже нормативного значения, т.е. организация не располагает необходимым объемом денежных средств и средств в расчетах для погашения текущих обязательств.
Коэффициент текущей ликвидности в 2019-2020 гг. не соответствует нормативному значению, т.е. организация не располагает достаточным объемом свободных ресурсов, формируемых за счет собственных источников.
Показатели финансовой устойчивости ООО «Евролифтмаш» за 2019-2020 гг. представлены в таблице 6.
Таблица 6 – Показатели финансовой устойчивости (в долях единицы)
Наименование показателя Нормативное значение 2019 г. 2020 г. Абсолютное отклонение, (+, -)
1 2 3 4 5
1. Коэффициент финансовой автономии (независимости) ≥0,5 0,31 0,29 -0,02
2. Коэффициент финансовой устойчивости ≥0,75 0,32 0,29 -0,03
3. Коэффициент маневренности собственного капитала ≥0,1-0,5 0,05 0,03 -0,02
4. Коэффициент концентрации заемного капитала - 0,68 0,71 0,03
5.Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами К5 ≥0,1 0,06 0,04 -0,02
Как показывают данные таблицы 6, значение коэффициента финансовой независимости в 2018-2019 гг. ниже критической точки, что свидетельствует о неблагоприятной финансовой ситуации, т.е. собственникам принадлежит меньшая часть в стоимости имущества (в 2019 г. – 31%; в 2020 г. – 29%).
Коэффициент финансовой устойчивости ниже нормативного значения. В 2019 г. 32%, а в 2020 г. 29% активов финансируется за счет устойчивых источников, то есть тех источников финансирования, которые организация может использовать в своей деятельности длительное время.
Данные для анализа вероятности банкротства по двухфакторной модели представлены в таблице 7.
Таблица 7 – Двухфакторная Модель прогнозирования вероятности банкротства
Наименование показателя Обозначение Значение
1. Коэффициент текущей ликвидности Ктл 1,03 (таблица 5)
2. Доля заемного капитала, % Wd 0,71 (таблица 6)
3. Z - коэффициент Z Шкала оценки риска банкротства пять классов градации, и в зависимости от значения рейтингового числа Z она осуществляется по следующему правилу:
если Z<1,3257 – вероятность банкротства очень высокая;
если 1,3257≤Z<1,5457 – вероятность банкротства очень высокая;
если 1,5457≤Z< 1,7693 – вероятность банкротства средняя;
если 1,7693≤Z< 1,9911 – вероятность банкротства низкая;
если Z>1,9911 – вероятность банкротства очень низкая.
5723255191770(1)
00(1)

Z= 0,3872+0,2614Ктл+1,0595Wd
Z= 0,3872+0,2614*1,03+1,0595*0,71 = 0,3872 + 0,2692+ 0,7522 = 1,41.
1,3257≤1,41<1,5457 – вероятность банкротства очень высокая.
Данные для анализа вероятности банкротства по модели Сайфуллина и Кадыкова представлены в таблице 8.
Данные для анализа вероятности банкротства по модели Бивера представлены в таблице 8.
Таблица 8 – Модель Бивера прогнозирования банкротства
Наименование показателя Шкала значений показателей Для благополучных компаний За 5 лет до банкротства За 1 год до банкротства Значение
1. Коэффициент Бивера 0,4 – 0,45 0,17 -0,15 0,038
2. Экономическая рентабельность активов, % 6 - 8 4 -22 2,72
3. Финансовый леверидж, % до 37 38 - 50 свыше 80 70,87
4. Коэффициент покрытия активов чистым оборотным капиталом 0,4 0,3 0,06 0,02
5. Коэффициент текущей ликвидности 3,2 2 1 1,03




Как видно из таблицы и в результате проведенного анализа предприятие находится на грани банкротства, которое возможно через 1 – 2 года. Это связано с недостаточностью собственного оборотного капитала, с высоким удельным весом заемного капитала в общей стоимости имущества организации.
3 Мероприятия по предупреждению банкротства ООО ООО «ЕВРОЛИФТМАШ»
На рис. 8 представлена схема резервов повышения рентабельности деятельности ООО ПО «Евролифтмаш».

Рисунок 8 - Схема резервов повышения рентабельности ООО ПО «Евролифтмаш»
В рамках улучшения рентабельности ООО ПО «Евролифтмаш» необходимо:
стимулировать продажи компании;
повышать объемы реализуемых товаров;
совершенствовать финансовую дисциплину.
Для повышения рентабельности деятельности организации ООО ПО «Евролифтмаш» необходимо нормализовать показатели дебиторской и кредиторской задолженности. У фирмы присутствует достаточно большой объем дебиторской задолженности. Для решения предлагается усовершенствовать управленческую политику ООО ПО «Евролифтмаш», касающуюся формирования финансовых ресурсов организации, а именно:
создать систему показателей оценки надежности клиента;
поощрять персонал за снижение уровня дебиторской задолженности;
информировать дебиторов о накопленной задолженности (письменно, по телефону, лично);
ввести штрафные санкции за просрочку платежей.
В целях повышения мотивации к труду сотрудников необходимо реализовать следующие мероприятия, направленные на нематериальное стимулирование персонала:
Установить доску почета, на которой будут вывешены фотографии самых лучших работников месяца;Создать работникам возможность эффективного продвижения по служебной лестнице внутри организации, как в горизонтальном, так и в вертикальном направлении;
Установить льготы для сотрудников компании, работающих в ней длительное время (дополнительный отпуск, отгулы и т.д.);
Ввести программу, которая предусматривает, что любой сотрудник может лично обратиться к руководителю любого ранга, пока не получит удовлетворяющий его ответ;
Усовершенствовать систему обратной связи.
Таким образом, каждый из работников четко представляет пользу и выгоду от добросовестного труда. Оценивая экономическую эффективность данных мероприятий, следует отметить: аналитики утверждают, что эффективная модернизация системы мотивации способна увеличить производительность труда на 5-15%, что позволит увеличить выручку компании.
Разработанные мероприятия в перспективе позволят в значительной степени повысить эффективность финансово-хозяйственной деятельности организации, позволят ООО ПО «Евролифтмаш» достичь следующих результатов в своей деятельности:
запланированная выручка увеличится на 15-20%;
увеличится себестоимость деятельности организации из-за затрат на реализацию новых мероприятий, касающихся мотивации сотрудников фирмы;
остальные статьи доходов и расходов предприятия остаются на прежнем уровне.
Обозначенные мероприятия способствовать повышению эффективности функционирования ООО ПО «Евролифтмаш».
Таблица 9 – Предложения по формированию плана финансового оздоровления ООО «Евролифтмаш» (тыс. руб.)
Планируемые мероприятия Качественная оценка планируемых мероприятий по вариантам Результат планируемых мероприятий
благоприятный неблагоприятный 1 2 3 4
Оптимизация основных средств 25146 22104 уменьшение основных средств
Погашение дебиторской задолженности 64752 51802 уменьшение оборотных средств
Реализация товарных запасов 79057 71870 уменьшение оборотных средств
Произведем оценку источников финансирования запасов ООО «Евролифтмаш» в сводной таблице 10.
Таблица 10 – Вариантная оценка источников финансирования запасов ООО «Евролифтмаш» (тыс. руб.)
Наименование показателя Значения по вариантам
благоприятный неблагоприятный
1 2 3
Источники собственных средств 64666 64666
Внеоборотные активы (58904-25146) 33758 (58904 – 22104) 36800
Собственные оборотные средства (64666 –33758) 30908 (64666 – 36800) 27866
Наличие собственных и долгосрочных заемных средств 30908 27866
Краткосрочные кредиты и займы 88000 88000
Общая величина источников формирования запасов (30908 + 88000) 118908 (27866 + 88000) 115866
Запасы и НДС (86898+1326 – 79057) 9167 (86898 + 1326 – 71870) 16354
Излишек (+) или недостаток (-) собственных оборотных средств (118908 – 9167) 109731 (115866 – 16354) 99512
Излишек (+) или недостаток (-) собственных и долгосрочных заемных средств 197731 187512
Излишек (+) или недостаток (-) общей величины источников формирования запасов (собственные + заемные (кратко- и долгосрочные) средства 197731 187512
В результате продажи части имущества и погашения дебиторской задолженности ООО Евролифтмаш» сможет получить излишек денежных средств. Если сравнивать два варианта, то оба они предполагают получение достаточного количества денежных средств, что позволяет предприятию обойтись без привлечения заемных источников финансирования.
В результате реализации имущества ООО «Евролифтмаш» происходит увеличение собственных оборотных средств: в первом варианте на 109731 тыс. руб., а во втором – на 799512 тыс. руб. По полученным данным сформируем структуру баланса ООО «Евролифтмаш» для первого и второго варианта (таблицы 19 и 20).
Таким образом, по результатам анализа наилучшим является первый вариант, при котором имеется реальная возможность восстановления платежеспособности предприятия. В первом варианте коэффициенты восстановления платежеспособности, текущей ликвидности и обеспеченности собственными средствами имеют более высокие значения, чем во втором варианте.
ВЫВОДЫ И ПРЕДЛОЖЕНИЯ
Таким образом, в результате анализа финансово-экономической деятельности ООО «Евролифтмаш» можно сделать следующие выводы:
финансовые результаты деятельности организации увеличиваются быстрыми темпами, повышается эффективность ее деятельности; улучшается эффективность использования трудовых ресурсов и основных производственных фондов;
темп роста дебиторской задолженности меньше, чем темп роста кредиторской задолженности, что является причиной дефицита платежных средств и, соответственно, снижения платежеспособности организации;
анализ имущественного положения организации свидетельствует о низкой платежеспособности предприятия, т.к. наблюдается рост запасов, темп роста оборотных активов превышает темп роста внеоборотных активов (т.е. денежные средства направлены на формирование более мобильной части имущества организации), снижается сумма краткосрочных финансовых вложений; снижается независимость от внешних источников финансирования (т.е. снижается финансовая устойчивость организации);
анализ коэффициентов платежеспособности показал, что предприятие не располагает достаточным объемом денежных средств, средств в расчетах и оборотных активов для погашения своих краткосрочных обязательств; коэффициент утраты платежеспособности свидетельствует о том, что при сложившемся соотношении оборотных средств и текущих обязательств организации грозит утрата платежеспособности, а структура баланса не может быть оценена как удовлетворительная;
анализ коэффициентов финансовой устойчивости свидетельствует о неблагоприятной ситуации в организации: собственникам принадлежит меньшая часть в стоимости имущества, большая часть активов сформирована за счет заемных средств, предприятие не располагает необходимым наличием оборотных средств, для обеспечения его финансовой устойчивости;
согласно проведенным Модельм анализа вероятности финансовой несостоятельности, анализируемое предприятие находится на грани банкротства.
Основными задачами руководства по стабилизации финансового состояния предприятия являются оптимизация дебиторской и кредиторской задолженности в результате проведения факторинговых операций, контроль за состоянием дебиторской задолженности, сокращение кредиторской задолженности; продажа части имущества организации.
В результате проведения факторинговых операций произойдет снижение дебиторской задолженности и соответственно увеличение денежных средств. Произойдет увеличение коэффициентов абсолютной и текущей ликвидности, финансовой устойчивости и независимости организации. При сокращении дебиторской и кредиторской задолженности также произойдет сокращение срока их оборачиваемости.
Также предлагается в целях выявления просроченной дебиторской задолженности проводить инвентаризации имущества и финансовых обязательств организации.
Продажа части имущества также позволит организации увеличить показатели платежеспособности.
СПИСОК ИСПОЛЬЗУЕМОЙ ЛИТЕРАТУРЫ
Антикризисное управление: Учебник/Под ред. И.К. Ларионова. – М.: Издательско-торговая корпорация «Дашков и Ко», 2019. – 380 с.
Григорьева Т.И. Финансовый анализ для менеджеров: оценка, прогноз: учебник для магистров/Т.Н. Григорьева. – 2-е изд., перераб. и доп. – М.: Издательство Юрайт, – 2016. – 462 с.
Згонник Л.В. Антикризисное управление: Учебник/Л.В. Згонник. – М.: Издательско-торговая корпорация «Дашков и Ко», 2017. – 208 с.
Зубкова А.В. Приемы антикризисного менеджмента (практическое пособие для бизнесменов и студентов)/А.В. Зубкова. – Ростов н/Д: Феникс, 2018. – 397 с.
Ивасенко А.Г. Антикризисное управление: учебное пособие/А.Г. Ивасенко, Я.И. Никонова, М.В. Каркавин. – М.: КНОРУС, 2019. – 504 с.
Ионова А.Ф. Финансовый анализ: учебник/А.Ф. Ионова, Н.Н. Селезнева. – М.: Велби, изд-во Проспект, 2016. – 205 с.
Казакова Н.А. Антикризисное управление: учеб. пособие/Н.А. Казакова. – М.: Рид Групп, 2018. – 368 с.
Кричевский Н.А. Как улучшить финансовое состояние предприятия. – М.: «Бухгалтерский учет», 2016. – 188 с.
Круглова Н.Ю. Антикризисное управление: учебное пособие/Н.Ю. Круглова. – М.: КНОРУС, 2016. – 512 с.
Толпегина О.А. Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности: учебник для бакалавров/О.А. Толпегина, Н.А. Толпегина. – М.: Издательство Юрайт, 2017. – 672 с.
Федорова Г.В. Финансовый анализ предприятия при угрозе банкротства: учебное пособие. – М.: Омега – Л., 2018. – 272 с.
Шепеленко Г.И. Антикризисное управление производством и персоналом: учебное пособие. – Ростов н/Д: Издательский центр «МарТ»; Феникс, 2016. – 256 с.
Абдукаримов И.Т. Эффективность и финансовые результаты хозяйственной деятельности предприятия: критерии и показатели их характеризующие, Модель оценки и анализа//Актуальные вопросы экономики и управления. – 2017. – № 5-6 (027-028). – С. 11-21.
Амбросьев Г.В. Деловая активность: вопросы теории и практики//Сервис в России и за рубежом. – 2019. – Т. 23. № 4. С. 24-28.
Бадмаева Д.Г. Комплексная оценка финансово-хозяйственной деятельности предприятия: методы и используемые показатели//Аудиторские ведомости. – 2016. – №8. – С. 80-83.
Бадмаева Д.Г. Платежеспособность коммерческой организации: финансовый анализ//Аудиторские ведомости. – 2018. – №1. – С. 56-62.
Бекренева В.А. Анализ финансовой устойчивости организации//Государственный университет Минфина России. Финансовый журнал. – 2017. – № 3. – С. 93-104.
Блинова У.Ю. Отчетность в системе диагностики банкротства//Вестник Университета (Государственный университет управления). – 2017. – Т. 3. № 3. – С. 53-58.
Досаеа А.Ж. Экономическая сущность, виды и диагностика банкротства // Вестник университета Туран. – 2018. – № 1 (77). – С. 160-165.
Журова Л.И. Банкротство предприятий: причины и методы прогнозирования//Вестник Волжского университета им. В.Н. Татищева. – 2016. № 23. – С. 31-37.
Карельская С.Н. Анализ платежеспособности организации// Бухгалтерский учет. – 2016. №12. – С. 101-105.
Комарова С.Л. Управление дебиторской задолженностью// Вестник Белорусско-Российского университета. – 2018. – №3. – С. 159-167.
Круш З.А. Аналитический подход к классификации признаков возникновения неплатежеспособности и банкротства предприятий//Вестник Воронежского государственного аграрного университета. – 2016. – №4 (31). – С. 21-216.
Лавлинская А.Л. О финансовой стратегии развития несостоятельности предприятия // Финансовый вестник. – 2017. – № 1 (40). – С. 21-28.
Львова О.А. Виды банкротства в современных условиях//Государственное управление. Электронный вестник. – 2019. – № 30. – С. 11-15.
Мочалова Л.А. Несостоятельность, платежеспособность и финансовая устойчивость предприятия//Вестник Алтайской академии экономики и права. –2017. – № 1. – С. 97-102.
Роженцева И.А. Финансовая устойчивость и платежеспособность компании//Аудиторские ведомости. – 20179. – №2. – С. 83-89.
Сапрыкин В.Н. Распределительные статьи баланса в анализе показателей ликвидности//Экономический анализ: теория и практика. – 2018. – №14. – С. 18-25.
Слепова В.В. Досудебные меры по предупреждению банкротства организаций // Международный журнал гуманитарных и естественных наук. –2018. – № 4-3. – С. 191-194.
Слепышев В.А. Понятие и признаки несостоятельности (банкротства)//Вестник Челябинского государственного университета. – 2017. – № 36 (174). – С. 48-52.
Шаев А.Е. Факторинг: экономическая сущность и порядок отражения в бухгалтерском учете//Бухгалтерский учет и отчетность. – 2018. №6. – С. 114-120. Chesser D. L. Predicting Loan Noncompliance // The Journal of Commercial Bank Lending, 2019, No. 56 (12).
Lennox C. Identifying Failing Companies: A Re-Evaluation of the Logit-, Probit- and DA Approaches // Elsevier Science Inc, 2019, рр. 181–210.
Ohlson J. A. Financial Ratios and the Probabilistic Prediction of Bankruptcy // Journal of Accounting Research, 2018, Nо. 18, рр. 109–131.
ПриложенияБухгалтерский баланс ООО ПО «Евролифтмаш» на 31.12.2020 г.


Отчет о финансовых результатах ООО ПО «Евролифтмаш» за 2020 г.