Кредит и особенности кредитования

ВведениеАктуальность темы. Кредит относится к числу важнейших категорий экономической науки. Его изучению посвящены произведения классиков марксизма, многочисленные работы советских, а затем и российских, а также зарубежных экономистов. Однако эта тема не изучена полностью, нуждается в дополнительной доработке, поскольку кредитные отношения в современных условиях достигли наибольшего развития. В современном хозяйстве кредит остается существенным источником экономического развития. Кредит развивается вместе с ростом масштабов производства и товарооборота. Такова закономерность его движения, ибо он является порождением материальных процессов: увеличение материальных потоков и услуг неизбежно вызывает необходимость использования дополнительных источников финансирования затрат. Таким источником объективно становятся заемные средства. Необходимо уделять большое внимание проблеме кредита, так как экономическое состояние страны в значительной степени зависит от состояния кредитно-денежной системы. Поэтому необходимо учитывать опыт, накопленный развитыми странами в этой сфере.Цель курсовой работы – рассмотреть кредит и его роль в рыночной экономике (на примере России).Объект исследования - динамика объемов кредитования в российской экономике. Предмет исследования - выявление роли банковского кредита в развитии рыночной экономики.Исходя из данной цели необходимо решить такие задачи:- рассмотреть кредит и особенности кредитования;- провести анализ тенденций кредитования экономики России в 2017-2019 г.г.;- выявить проблемы и возможные перспективы развития кредитования экономики в России.Кредит и особенности кредитованияСущность и принципы кредитаКредит, как и любая другая экономическая категория, имеет свою сущность, или, так называемый, родовой признак, который отличает его от других экономических категорий. Сущность кредита можно определить с помощью тех экономических процессов, которые протекают только во время кредитных отношений. В процессе обмена товаров одной категории на товары из другой категории имеются все формы стоимости, в том числе кредитная и денежная. При этом возникновение денежной формы стоимости возникает только во время высшей стадии развития товарно-денежных отношений. Кредит возник еще в первобытном обществе и предшествует появлению денег. Например, одни племена предоставляли излишки продовольствия другим племенам. На стадии простого обмена между кредитором и должником возникает взаимное доверие. Из этого делается вывод об исключительной роли доверия в процветании предпринимательства в рыночной экономике и отношениях между продавцом и покупателями товаров и услуг [1, c. 29].Становления кредита как некой формы стоимостных отношений возникает тогда, когда у какого-либо субъекта экономических отношений высвобождается капитал, который не может использоваться в хозяйственной деятельности или участвовать в производственном цикле. Тогда этот капитал переходит другому экономическому субъекту, временно испытывающему необходимость в дополнительных ресурсах, для продолжения функционирования производственного цикла [2, c. 116].Движение промышленного капитала приводит к возникновению временно свободных денежных средств с одной стороны, и к возникновению временной потребности в дополнительных денежных средствах - с другой. Кредит служит для решения этого противоречия. Кредит как экономическое явление представляет собой временное заимствование какой-либо вещи или денежных средств. С помощью кредита можно приобрести различное оборудование, машины и прочие товарно-материальные ценности. Отдельно взятый человек может приобрести какую-либо ценность (вещь, товар) для себя с рассрочкой платежа с помощью кредита. Однако экономическая теория изучает кредит не столько как возможность приобрести какую-либо ценность, а скорее, как возникновение отношений между экономическими субъектами по поводу передачи ценностей. Поэтому кредит как экономическая категория рассматривается в первую очередь как некая разновидность общественных отношений, при которых происходит движение капитала.Также сущность кредита определяется степенью доверия продавца и покупателя, который в будущем должен будет совершить платеж за предоставленные ценности. С этой точки зрения, в определении кредита уделяется внимание стабильному характеру отношений между продавцом и покупателем, по поводу передачи ценностей, и взаимному доверию между экономическими субъектами [3, c. 70].Европейские экономисты, которые традиционно относят деньги и товары к категории стоимости, определяют сущность кредита как некую стоимость, предоставляемую взаймы. При таком подходе к определению кредита очевидна связь кредита и товарно-денежных отношений рыночной экономики, при которой товар производится вследствие затрат общественного труда или стоимости товара.Еще один европейский подход к сущности кредита определяет его как некое движение ссудного капитала. Банки хранят денежные средства компаний или отдельных людей, выдаваемые кредиты при этом имеют форму ссудного капитала, или консолидированных денежных средств, которые в свою очередь служат для стимулирования предпринимательства, повышения конкурентоспособности компаний, прироста товарных фондов на национальных и региональных рынках. Поэтому кредит становится не только самостоятельной категорией рынка, но и приобретает черты экономической формы организации денежных потоков общества и уже не вписывается в рамки простого перемещения денег и товаров. При этом коммерческие банки берут на себя роль организатора платежного оборота, а также управляют движением капиталов компаний в различных отраслях народного хозяйства.Некоторые ученые экономисты определяют сущность кредита как форму аккумуляции и перераспределения временно свободных денежных средств общества. При таком подходе к определению кредита раскрываются две основных стороны кредита. Во-первых, кредит как некое количество денежных средств на счетах банка, которые являются ресурсами кредитования и, во-вторых, использование этих денежных средств в качестве ссуд заемщикам для стимулирования их деятельности и предпринимательства в целом [4, c. 133].Американские экономисты-теоретики определяют сущность кредита как предоставление каких-либо ценностей или денежных средств в долг. В таком подходе к определению кредита отражаются формы кредита, деньги и товар, а также выявляется главный родовой признак кредита – возможность предоставить ценности в долг.Все рассмотренные выше подходы к определению сущности кредита объединены одной идей, которая заключается в том, что они изучают формы и родовой признак кредита отдельно от его роли в процессе воспроизводства. Поэтому в данной трактовке кредит классифицируется как денежная форма авансирования воспроизводства и на основе выпуска новых и перераспределения старых денежных средств на основе возвратности, срочности оплаты и других признаках кредита.Кредитные отношения в экономике страны базируются на определенной методологической основе, одним из элементов которой выступают принципы, которые должны строго соблюдаться при практической организации любой операции на рынке ссудных капиталов. Эти принципы стихийно складывались еще на первом этапе развития кредита, но лишь только в дальнейшем нашли прямое отражение в общегосударственном и международном кредитном законодательствах.К принципам кредита можно отнести следующие:1. Возвратность кредита - это принцип, который выражает необходимость своевременного возврата финансовых ресурсов, которые получены от кредитора, после завершения их использования заемщиком. Он находит свое практическое выражение в погашении конкретной ссуды путем перечисления соответствующей суммы денежных средств на счет организации, которая предоставила ее, что обеспечивает возобновляемость кредитных ресурсов банка как необходимого условия продолжения его уставной деятельности.В отечественной практике кредитования в условиях централизованной плановой экономики существовало неофициальное понятие «безвозвратная ссуда». Эта форма кредитования имела достаточно широкое распространение в аграрном секторе и выражалась в предоставлении государственными кредитными учреждениями ссуд, возврат которых изначально не планировался из-за кризисного финансового состояния заемщика.По своей экономической сущности безвозвратные ссуды являлись дополнительной формой бюджетных субсидий, которые осуществлялись через посредничество государственного банка, что, в свою очередь, традиционно осложняло кредитное планирование и вело к постоянной фальсификации расходной части бюджета. В условиях рыночной экономики понятие безвозвратной ссуды столь же недопустимо, как понятие «планово-убыточное частное предприятие».2. Срочность кредита – этот принцип отражает необходимость его возврата не в то время, которое приемлемо и удобно для заемщика, а в точно определенный срок, который зафиксирован в кредитном договоре или заменяющем его документе.Нарушение этого условия является для кредитора достаточным основанием для применения к заемщику экономических санкций в форме увеличения взимаемого процента, а при дальнейшей отсрочке – в форме предъявления финансовых требований в судебном порядке. Частичным исключением из этого правила являются так называемые онкольные ссуды, срок погашения которых в кредитном договоре изначально не определяется. Эти ссуды, которые были достаточно распространены в XIX - начале XX в.в., в современных условиях практически не применяются из-за сложностей, которые они создают для процесса кредитного планирования. В тоже время, договор об онкольном кредите, не определяет фиксированный срок его погашения, но четко устанавливает время, которое имеется у заемщика в распоряжении с момента получения им уведомления банка о возврате полученных ранее средств, что в какой-то степени обеспечивает соблюдение рассматриваемого принципа.3. Платность кредита - этот принцип выражает необходимость прямого возврата заемщиком полученных от банка кредитных ресурсов, а также оплаты права на их использование. Экономическая сущность платы за кредит отражается в фактическом распределении дополнительно полученной за счет его использования прибыли между заемщиком и кредитором. Практическое выражение рассматриваемый принцип находит в процессе установления величины банковского процента, который выполняет три следующих основных функции:а) перераспределение части прибыли юридических и дохода физических лиц;б) регулирование производства и обращения путем распределения ссудных капиталов на отраслевом, межотраслевом и международном уровнях;в) на кризисных этапах развития экономики - антиинфляционную защиту денежных накоплений клиентов банка [5, c. 30].Ставка ссудного процента, которая определяется как отношение суммы годового дохода, полученного на ссудный капитал, к сумме предоставленного кредита выступает в качестве цены кредитных ресурсов.Подтверждая роль кредита как одного из предлагаемых на специализированном рынке товаров, платность кредита стимулирует заемщика к его наиболее продуктивному использованию. Именно данная стимулирующая функция не в полной мере использовалась в условиях плановой экономики, когда значительная часть кредитных ресурсов предоставлялась государственными банковскими учреждениями за минимальную плату или на беспроцентной основе.4. Обеспеченность кредита - этот принцип выражает необходимость обеспечения защиты имущественных интересов кредитора при возможном нарушении заемщиком обязательств, которые он принял на себя, и находит свое практическое выражение в таких формах кредитования, как ссуды под залог или под финансовые гарантии. Данный принцип очень актуален в период общей экономической нестабильности.5. Целевой характер кредита – этот принцип распространяется на большинство видов кредитных операций, выражая при этом необходимость целевого использования средств, которые получены от кредитора. Принцип целевого характера кредита находит свое практическое выражение в соответствующем разделе кредитного договора, который устанавливает конкретную цель выдаваемой ссуды, а также в процессе банковского контроля за соблюдением этого условия заемщиком. Нарушение данного обязательства может стать основанием для досрочного отзыва кредита или введения штрафного (повышенного) ссудного процента.6. Дифференцированный характер кредита - этот принцип определяет дифференцированный подход со стороны кредитной организации к различным категориям потенциальных заемщиков.Практическая реализация данного принципа кредита может зависеть как от индивидуальных интересов конкретного банка, так и от централизованной политики поддержки отдельных отраслей или сфер деятельности (например, малого бизнеса и пр.), которую проводит государство.Виды и функции кредитованияВид кредита — это более детальная его характеристика по организационно-экономическим признакам, используемая для классификации кредитов. Единых мировых стандартов при их классификации не существует. В каждой стране есть свои особенности. В России кредиты классифицируются в зависимости от:стадий воспроизводства, обслуживаемых кредитом;отраслевой направленности;объектов кредитования;его обеспеченности;срочности кредитования;платности и др. [6, c. 115]Кредит, как отмечалось ранее, представляет собой категорию обмена. При продаже своего продукта, при покупке сырья, оборудования и прочих товаров, необходимых для продолжения деятельности, товаропроизводители испытывают значительную потребность в дополнительных платежных средствах. Являясь важным инструментом платежа, кредит применяется для удовлетворения разнообразных потребностей заемщика. Эти потребности зарождаются не только в обмене, где разрыв в платежном обороте наиболее проявляется, но и в других стадиях воспроизводства. Хозяйственные организации, производящие продукт, расходуют полученные ссуды для приобретения средств производства, удовлетворения потребностей по расчетам по заработной плате с работниками, с бюджетными организациями. Население получает кредит для удовлетворения своих потребительских нужд. Выступая категорией обмена, кредит используется для удовлетворения потребностей производства, распределения и потребления валового продукта.Кредит подразделяется на виды и в зависимости от их отраслевой направленности. Когда кредит обслуживает потребности промышленных предприятий, то это промышленный кредит. Бывает также сельскохозяйственный, торговый кредит. Отраслевая направленность кредита часто находит свое воплощение в государственной статистике ряда стран (отдельно выделяются кредиты промышленности, торговле, сельскому хозяйству и т. д.). По отраслям делят кредиты и отдельные коммерческие банки.Классификация кредита обусловлена также объектами кредитования. Объект выражает то, что противостоит кредиту. Чаще всего кредит используется для приобретения различных товаров (в промышленности — сырье, основные и вспомогательные материалы, топливо, тара и т. п., в торговле - товары разнообразного ассортимента, у населения - товары длительного пользования) и здесь кредиту противостоят различные товарно-материальные ценности. В ряде случаев ссуда выдается для осуществления различных производственных затрат. Например, в сельском хозяйстве кредит в большей части направляется на затраты по растениеводству и животноводству, в промышленности — на сезонные затраты (ремонт, подготовку к новому сезону производства сельскохозяйственных продуктов и др.) [7, c. 94].Объект кредитования может иметь материально-вещественную форму и не иметь ее. Заемщик берет ссуду необязательно для накопления необходимых ему товарно-материальных ценностей. Кредиту поэтому необязательно будут противостоять конкретные виды материалов. Ссуда довольно часто берется под разрыв в платежном обороте, когда у предприятия временно отсутствуют свободные денежные средства, но возникают обязательства по разнообразным видам текущих платежей. Это могут быть потребности, связанные с необходимостью платежей по выплате заработной платы персоналу предприятия, различных налогов в федеральный или местный бюджеты, по взносам по страхованию имущества и пр. В этом случае кредит покрывает недостаток денежных средств или разрыв в платежном обороте.Классификация кредита по видам зависит и от его обеспеченности. Обычно обеспеченность различают по характеру, степени (полноте) и формам. По характеру обеспечения выделяют ссуды, имеющие прямое и косвенное обеспечение. Прямое обеспечение содержат, например, ссуды, выданные под конкретный материальный объект, на покупку конкретных видов товарно-материальных ценностей. Косвенное обеспечение могут иметь, например, ссуды, выданные на покрытие разрыва в платежном обороте. Хотя ссуда и выдается на покрытие платежных обязательств заемщика, прямой оплаты товарно-материальных ценностей, которые прямо противостояли бы кредиту, может не быть, однако проявляется косвенное материальное обеспечение в форме товарных запасов, созданных за счет собственных денежных источников.По степени обеспеченности можно выделить кредиты с полным (достаточным), неполным (недостаточным) обеспечением и без обеспечения. Полное обеспечение имеется в том случае, если размер обеспечения равен или выше размера предоставляемого кредита. Неполное обеспечение возникает тогда, когда его стоимость меньше размера кредита. Кредит может и не иметь обеспечения. Такой кредит называют бланковым. Чаще всего он предоставляется при наличии достаточного доверия банка к заемщику, уверенности банка в возврате средств, предоставляемых заемщику во временное пользование.Обеспечение кредита можно рассматривать не только с позиции противостояния ему определенной массы стоимостей, ликвидных товарно-материальных запасов, но и определенных внешних гарантий. Помимо обычного залога товарно-материальных ценностей, имущества, принадлежащего заемщику, в группу обеспечения возврата кредита входят различного рода гарантии, поручительства третьих лиц, страхование и др.При классификации кредита в зависимости от срочности кредитования выделяют краткосрочные, среднесрочные и долгосрочные ссуды.Краткосрочные ссуды обслуживают текущие потребности заемщика, связанные с движением оборотного капитала. Краткосрочными ссудами считаются такие ссуды, срок возврата которых по международным стандартам не выходит за пределы одного года. Однако на практике их срок может быть неодинаков. Это определяется экономическими условиями, степенью инфляции. Среднесрочные и долгосрочные кредиты обслуживают долговременные потребности, обусловленные необходимостью модернизации производства, осуществления капитальных затрат по расширению производства.Устоявшегося стандартного срока как критерия отнесения кредита к разряду среднесрочных или долгосрочных ссуд пока нет. В США, например, среднесрочными ссудами являются такие ссуды, срок погашения которых не выходит за пределы восьми лет, в Германии - до шести лет. Нет единообразия и в размере срока по долгосрочным ссудам.В России к среднесрочным ссудам относили ссуды со сроком погашения от шести до двенадцати месяцев, к долгосрочным -кредиты, срок оплаты которых выходил за пределы года. Деление кредитов по их длительности функционирования в хозяйстве заемщика было оправданным, ибо в условиях обесценения денег даже кратковременное их пребывание в хозяйстве заемщика могло привести к потере сохранности капитала. Сильная инфляция трансформировала представление о сроке кредитования, меняла критерии срочности кредитования заемщиков.Кредит можно классифицировать по видам и в зависимости от платности за его использование. Здесь выделяют платный и бесплатный, дорогой и дешевый кредиты. За основу такого деления берется размер процентной ставки, установленный за пользование ссудой.В современном хозяйстве кредит функционирует как капитал. Это означает, что кредитор передает ссуженную стоимость не как сумму денег, а как самовозрастающую стоимость, которая возвращается ему с приращением в виде ссудного процента. Заемщик же полученные средства должен использовать таким образом, чтобы с их помощью можно было не только обеспечить непрерывность производства, но и создать новую стоимость, достаточную, чтобы рассчитаться с кредитором - возвратить ему первоначально авансированную сумму и уплатить ссудный процент. Именно поэтому кредит как стоимостная категория носит платный характер.Тем не менее как в древней, так и в современной истории существует и бесплатный кредит в очень ограниченных размерах. Чаще всего в современном хозяйстве он применяется при кредитовании инсайдеров (сотрудников банка), при личных (дружеских) формах кредита и др.При товарном кредите (в форме векселей) отсрочка платежа также не сопровождается взысканием процента. Вместе с тем, хотя прямо здесь плата за кредит и не проявляет себя, однако косвенно процент входит в цену того продукта, по которому была произведена отсрочка его оплаты.В рамках платности за кредит применяется понятие дорогого/дешевого кредита.Понятие дорогого кредита связано со взысканием процентной ставки, размер которой выше его рыночного уровня. Как правило, такая ставка установлена по кредитам, имеющим повышенный риск невозврата ссуды (из-за низкого класса кредитоспособности заемщика, сомнительного обеспечения и пр.). Другие кредиты (с повышенной процентной ставкой) применяются также как своеобразная санкция за несвоевременный возврат ссуды, а также нарушения, противоречащие кредитному договору с клиентом.Чаще всего размер платности кредитор дифференцирует в зависимости от срока кредита, качества обеспечения, платежеспособности заемщика. Платность меняется с учетом экономического цикла - подъема, депрессии или экономического кризиса.В мировой банковской практике используются и другие критерии классификации кредитов. В частности, кредиты могут делиться на ссуды, выдаваемые в национальной и иностранной валюте, юридическим и физическим лицам и др.Ученые-экономисты выделяют три основных функции кредита:— функция аккумуляции временно свободных денежных средств;— перераспределительная функция;— функция замещения наличных денег [8, c. 17].Функция аккумуляции временно свободных денежных средств — выделяется отдельным кругом специалистов. В рамках данной функции осуществляется аккумуляция временно свободных денежных средств. Поступление денежных средств на счета клиентов не означает необходимости их немедленного использования. Кроме возмещения расходов по себестоимости, реинвестирования, часть прибыли по истечении определенного временного интервала распределяется на нужды сохранения и накопления. Данные денежные средства, как правило, находя свое применение в банковских депозитах или иных финансовых инструментах.Перераспределительная функция — рассматривается большинством ученых и специалистов. Содержание данной функции состоит в том, что посредством кредитования происходит аккумулирование временно свободных денежных средств, юридических лиц, физических лиц и субъектов государства, в результате чего происходит передача их во временное пользование на условиях платности различным субъектам хозяйства и населению, тем самым происходит перераспределение свободных денежных средств между субъектами хозяйственной деятельности, населением, отраслями. Денежные ресурсы в результате данной функции идут от субъекта со свободными денежными средствами к субъекту, который испытывает в них потребность.Функция замещения наличных денег, аналогично перераспределительной, выделяется широким кругом экономистов и ученых. В процессе кредитования применяются различные платежные инструменты для организации кредитных отношений в безналичной форме. Основной объем кредитных средств, предоставляется кредитором заемщику путем перечисления денежных средств на счет заемщика, что влечет изменение структуры денежной массы, платежного оборота и скорости обращения денежных средств. Данная функция находится в зависимости от развития и состояния денежно-кредитной системы страны. Кредит способствует сокращению денежной массы посредством взаимозачета долговых обязательств контрагентов, объем наличных денежных средств сокращается, что сокращает издержки обращения, связанные с производством, логистикой, инкассацией, хранением и так далее.На основании вышеизложенного предлагается в дополнении функция увеличения капитала. При нехватке капитала, в повседневной деятельности потенциального заемщика на удовлетворение своих потребностей, возникает причина, по которой начинают формироваться экономические отношения между заемщиком и кредитором, в процессе которых осуществляется переход права собственности на капитал от кредитора к заемщику. Функция увеличения проявляется в процессе аккумулирования заемщиком средств по возврату кредита в виде прироста их количества либо стоимости (ссуженной стоимости), в результате чего происходит фактическое увеличение капитала кредитора в виде денежных либо имущественных единиц.Таким образом, можно сделать вывод, что в результате данного процесса возникает причина роста денежной массы в экономике, в виде увеличения спроса со стороны субъектов экономики на денежные ресурсы.Теории кредитаТеория кредита прошла длительный путь развития, на каждом этапе возвращаясь к вопросу о сущности и роли кредита в экономике. Однако, несмотря на то, что ее формулировки присутствуют почти в каждом учебнике по экономике и, конечно, в учебниках по банковскому делу, дискуссионность проблемы сохраняется. Выделяют две теории кредита: натуралистическую и капиталотворческую. Их основные постулаты кратко можно представить следующим образом: объект кредита – натуральные блага, то есть кредит есть способ перераспределения материальных ценностей, а коммерческие банки – лишь посредники. Кредит не создает реальный капитал – основа натуралистической теории кредита; кредиту принадлежит решающая роль в экономике, он не вытекает из процесса воспроизводства, кредит приносит прибыль и является производительным капиталом, кредит определяет экономическое развитие общества. Основа подхода - капиталотворческая теория [9, c. 108]. Остановимся подробнее на истории возникновения и развития этих теорий.Первоначально натуралистическую форму кредита обосновали английские экономисты А. Смит и Д. Рикардо. Этой теории придерживались представители так называемой исторической школы Германии и Австрии, французские экономисты Ж. Сэй., Ф. Бастия и американский Д. Мак-Куллох.Основные постулаты экономистов натуралистической теории заключались в следующем:объектом кредита является натуральное, т.е. не денежные вещественные блага;кредит представляет собой движение натуральных общественных благ, и поэтому он есть лишь способ перераспределения существующих в данном обществе материальных ценностей;ссудный капитал тождественен действительному, следовательно, накопление ссудного капитала есть проявление накопления действительного капитала, а движение первого полностью совпадает с движением производительного капитала;поскольку кредит выполняет пассивную роль, то коммерческие банки являются лишь скромными посредниками [10, c. 119].Таким образом, представители натуралистической школы давали искаженную трактовку сущности кредита и его роли в капиталистической экономике. Ошибочность их взглядов заключалась в частности, в том, что они не понимали кругооборота промышленного капитала в 3-х формах и сущности ссудного капитала в денежной форме, следовательно, самостоятельной роли ссудного капитала и его специфики.В результате они трактовали кредит как способ перераспределения материальных ценностей в натуральной форме, тогда, как на самом деле, кредит есть движение ссудного капитала. При всех своих негативных сторонах натуралистическая теория имела ряд позитивных аспектов: натуралисты правильно считали, что кредит не создает реального капитала, который образуется в процессе производства, не преувеличивали его роли, подчеркивали зависимость процента от колебания и динамики прибыли.Капиталотворческая теория кредита возникла раньше натуралистической – еще до начала XVIII в. Ее основателем является английский экономист Дж. Ло (1671-1729).Причиной появления капиталотворческой теории кредита явилась эмиссия банкнот, которая расширила сферу денежного обращения за пределы металлического денежного обращения и тем самым способствовала росту капиталистического производства. Дж. Ло, не поняв действительной роли денег в процессе воспроизводства, приписывал им решающую роль в развитии экономики. Он считал, что наличие неиспользованных земель и рабочих рук есть следствие недостаточного количества денег. Вместе с тем простейший способ увеличения количества денег без расширения добычи золота он видел в кредите и выпуске кредитных денег.Дж. Ло отождествлял кредит с деньгами и богатством. По его мнению, кредит способен привести в движение все неиспользуемые возможности страны, создавать богатство и капитал. Банки он рассматривал не как посредников, а как создателей капитала. Ло принадлежит идея об организации эмиссионного банка.К. Маркс относил Дж. Ло к главным провозвестникам кредита, которым свойственен «… приятный характер помеси мошенника и пророка». Дж. Ло был мошенником, поскольку он использовал эмиссию банкнот не по назначению – для личного обогащения и покрытия государственных расходов. Однако он был в определенном смысле и пророком, поскольку еще на заре развития кредитной системы предвидел важную роль кредита и банков в развитии капитализма.Капиталотворческая теория кредита, хотя и возникла раньше натуралистической, почти на протяжении всего домонополистического периода капитализма не была популярной. Только во второй половине XIX в. она была возрождена английским экономистом Г. Маклеодом (1821-1902).Почвой для возрождения капиталотворческой теории кредита, а затем и завоевания его господствующего положения явилось интенсивное развитие кредитных операций банков на основе депозитной эмиссии. Уже в начале второй половины XIX в. в Англии в совокупной денежной массе свыше 50% составляли депозиты. Этот рост депозитов явился средством роста капиталистического производства решающую роль играли банки, которые он называл фабриками кредита, имея в виду предоставление банками кредитов за счет депозитной эмиссии. Вопросы кредита он рассматривал не с точки зрения роли его в общественном воспроизводстве в целом, а сточки зрения банкира. Все, что обладает покупательной силой, он считал богатством и производительным капиталом. Также он выдвинул положение о том, что создаваемые банками кредитные деньги являются производительным капиталом. Они создают кредитные орудия обращения и тем самым обеспечивают условия для превращения товарного капитала в денежный, временно свободная часть которого затем принимает форму ссудного капитала. Называя банки «фабриками кредита», Г. Маклеод считал, что в их деятельности примат принадлежит активным операциям. И. Шумперт и А. Ган., как и все представители капиталотворческой теории кредита, сильно преувеличивали роль кредита и банков в развитии капиталистического производства. И. Шумперт считал, что расширенное воспроизводство начинается с создания банками дополнительной покупательной силы, т.е. кредитование капиталистических предприятий за счет депозитной эмиссии как единственного источника финансирования прироста производственных мощностей. Благодаря банкам, как утверждал И. Шумперт, создаются для всех, кто обладает талантом предпринимателя, независимо от унаследованного богатства, равные возможности преуспевания в предпринимательской деятельности. Талант предпринимателя достигает успеха благодаря кредиту банка.Причину образования капитала А. Ган видел в кредитовании. По этому поводу он писал: «Образование капиталов не есть следствие сбережений, а кредита; кредит предшествует капиталообразованию». И далее: «Без кредитования не могли бы производиться никакие капитальные блага, не могло ба происходить капиталообразование в смысле образования средств производства…» [11, c. 144].По мнению этих экономистов, банки являются не столько посредниками в кредите, с сколько создателями кредита и капиталов. Посредником банк выступает только тогда, когда источником ссуд являются реальные вклады. Если же источник ссуд – депозитная эмиссия, то они становятся создателем кредита и капитала. Поскольку в последнем случае активные операции формально предшествуют пассивным, то они делают вывод о том, что примат принадлежит не пассивным, а активным операциям. Такое понимание роли банков ошибочно. Предоставление банками ссуд за счет депозитной эмиссии, если рассматривать его неформально, а по существу, так же является посреднической функцией. Оно отличается от предоставления ссуд за счет реальных вкладов только последовательностью операций и тем, что сопровождается созданием дополнительных платежных средств.При кредитовании в форме овердрафта кредит предоставляется в момент оплаты банком обязательств клиентов-должников. Вследствие этого у банков возникают требования к клиентам-должникам и обязательства по отношению к тем клиентам, на счета которых перечисляются деньги. Аналогично осуществляется и кредитование предварительным зачислением ссуды на текущий счет клиента. До использования ссуды должником взаимная задолженность банка и клиента равна нулю. Когда ссуда используется должником, то одновременно с требованием банка к должнику возникает обязательство по отношению к клиенту, на счет которого перечислена ссуда.Таким образом, при кредитовании как за счет реальных вкладов, так и за счет депозитной эмиссии, источником кредита являются средства клиентов, роль банков сводится к посредничеству. Следовательно, производство развивается не потому, что банки создают кредит, а наоборот, банки могут создавать кредит потому, что развивается производство и возникает в связи с этим потребность в кредите. Если же банки осуществляют кредитование независимо от потребностей производства в нем, как это имеет место при кредитовании государства для покрытия его непроизводительных расходов, то оно неизбежно ведет к избыточному росту платежных средств и их инфляционному обесценению.Анализ тенденций кредитования экономики России в 2018-2019 г. г.Динамика объемов кредитования в российской экономикеСтагнация бюджетов домашних хозяйств после их многолетнего сокращения во многом предопределила продолжение усиления закредитованности населения: в 2019 г. реальные располагаемые денежные доходы населения увеличились только на 0,8%. В сложившихся условиях потребительское кредитование способствовало поддержанию объема расходов домашних хозяйств на конечное потребление и стабильности их сбережений. Анализ совокупного розничного кредитного портфеля в 2019 г. показывает, что ежемесячные темпы прироста кредитов, предоставляемых банками гражданам России, варьировались в интервале от 1 до 2%, общая задолженность физических лиц по кредитам с начала 2019 г. выросла на 18,4% и на 1 января 2020 г. составила 17,6 трлн. руб. (В 2018 г. годовой прирост задолженности физлиц соответствовал уровню 22,4% и на 1 января 2019 г. составил 14,9 трлн. руб.) Рублевый портфель кредитов вырос на 18,8% (в 2018 г. – прирост на 22,6%), валютный портфель в рублевом эквиваленте сократился на 26,6% (в 2018 г. – прирост на 2,7%). В 2019 г. объем рублевых жилищных кредитов, предоставленных физическим лицам– резидентам, вырос на 17,0% – до уровня 7,5 трлн. руб. (в 2018 г. – прирост на 23,6%). Это стало результатом регулярного снижения ключевой ставки, которое Банк России осуществил 5 раз в течение 2019 г. Увеличение спроса на ипотечные кредиты в условиях невысоких процентных ставок по ипотеке было обусловлено потребностью населения в решении жилищной проблемы. Вместе с тем определенную роль в росте спроса на ипотеку в рассматриваемый период сыграл также переход к новой схеме покупки жилья с применением проектного финансирования и с использованием счетов эскроу, согласно которой застройщики должны брать кредиты на строительство в банках. Это привело к удорожанию квартир в новостройках, и в преддверии повышения цен поведение населения на рынке жилья оказалось более активным. Оценки состояния рынка потребительского кредитования различными представителями органов управления экономикой, экспертами, банковскими специалистами заметно расходятся. Многие из них видят серьезные риски в интенсивном росте объемов потребительского кредитования. Так, согласно позиции экс-министра экономического развития М. Орешкина отсутствие должного контроля за ростом потребительского кредитования со стороны ЦБ РФ могло привести к нарушению структуры кредитного предложения. Однако другие эксперты, в частности аналитики международного рейтингового агентства S&P, не видели больших рисков образования кредитного пузыря в России. По мнению специалистов Сбербанка, аргументом в пользу отсутствия каких-либо предпосылок для возникновения кредитного пузыря является высокий уровень досрочных погашений, свидетельствующий о хорошей платежеспособности банковских клиентов – физических лиц. О некотором улучшении кредитного климата в стране свидетельствует и то обстоятельство, что компания FICO по итогам второго квартала 2019 г. зафиксировала повышение индекса кредитного здоровья, рассчитываемого на основе данных Национального бюро кредитных историй (НБКИ). Расчет индекса предполагает определение доли «плохих» долгов, в качестве которых рассматриваются займы, просроченные более чем на 60 дней в течение последних шести месяцев. В четвертом квартале прошлого года индекс вырос сразу на 4 пункта и достиг значения 96 пунктов. Таким образом, показатель вернулся к отметкам, наблюдавшимся до декабрьского кризиса 2014 г. Несколько преувеличенное представление о закредитованности населения подтверждается также и тем, что соотношение объема потребительских кредитов и объема вкладов по итогам 2019 г. составило 58% при допустимом соотношении 80–90% (как в странах Евросоюза), что свидетельствует о сохраняющемся потенциале роста кредитования физических лиц. Банки заинтересованы в наращивании объемов потребительского кредитования для увеличения собственных доходов в условиях уменьшения процентной маржи. К этому располагает уровень доходности данных операций, обусловленный высокими по сравнению с корпоративным кредитованием процентными ставками. С третьего квартала 2019 г. суммарные процентные доходы по кредитам гражданам превышают суммарные доходы от кредитования юридических лиц (рис. 1)Рисунок 1 - Процентные доходы банков по кредитам физическим и юридическим лицам, млрд. руб.Процентные ставки до середины 2019 г. испытывали влияние повышенных инфляционных ожиданий и в отдельные периоды демонстрировали небольшой рост, но во второй половине года они уверенно снижались. В этих условиях резко выросли комиссионные доходы банков по кредитам, предоставляемым физическим лицам (прирост за год на 227%). В 2019 г. Центральный банк, Минэкономразвития и Минфин России, неоднократно выражавшие обеспокоенность относительно расширения потребительского кредитования, предприняли конкретные действия по его ограничению. Одной из таких мер, призванных оказать влияние на политику банков, стало введение Банком России с 1 октября 2019 г. в регулирование показателя долговой нагрузки (ПДН), подразумевающего установление надбавок к коэффициентам риска в зависимости от состояния кредитного портфеля. ПДН рассчитывается как отношение суммы среднемесячных платежей по всем кредитам заемщика к величине его среднемесячного дохода и учитывается при выдаче кредита на сумму свыше 10 тыс. руб. при решении об увеличении кредитного лимита по кредитной карте, при продлении срока действия договора кредита или при реструктуризации задолженности. (Ранее кредитные организации использовали этот показатель в аналитических целях.) Данная мера призвана стать сдерживающим фактором для экспансии банков на рынке потребительского кредитования – большинство кредитных организаций отныне будут вынуждены скорректировать свои методики с учетом новых требований ЦБ РФ и более избирательно подходить к кредитованию в высокорисковых сегментах.Помимо этого, с 31 января 2019 г. вступили в силу поправки в Федеральный закон «О кредитных историях», в соответствии с которыми россиянам присваивается персональный кредитный рейтинг, представляющий собой балл, рассчитываемый автоматически на основе кредитной истории. На величину рейтинга влияют наличие просрочек по кредиту, уровень долговой нагрузки, количество запросов на проверку кредитной истории и другие показатели. Введение персонального кредитного рейтинга должно помочь банкам более оперативно принимать решение о выдаче кредита, сокращать операционные издержки. При этом доступность кредитов для категорий граждан с невысоким рейтингом будет снижаться, что, в свою очередь, может повлиять на дифференциацию процентных ставок и замедление роста совокупного объема кредитного портфеля. В случае нарастания кризисных явлений в экономике под воздействием эпидемиологического фактора, снижения цен на нефть и падения деловой активности возможны резкое повышение спроса на кредиты со стороны населения в краткосрочном периоде и рост процентных ставок. При продолжительном кризисе вероятны сокращение спроса на кредиты, снижение объемов кредитования и падение доходов банков. Анализ основных показателей развития экономики под воздействием кредитованияНа сегодняшний день экономика России продолжает восстанавливаться после кризисных явлений. Её можно охарактеризовать двусторонними торговыми и финансовыми санкциями и умеренными темпами растущей инфляцией. Банковский сектор характеризуется снижением количества кредитных организаций. Динамика выданных корпоративных кредитов характеризуется ростом за последние 10 лет (рис. 2). Небольшое снижение объемов наблюдалось в 2017-2018 г.г., но к 2019 году данный показатель обошел значение 2016 года и составил 33 371,8 млрд.руб. Восстановление кредитования юридических лиц объясняется ростом потребительской активности и как следствие необходимостью корпоративных клиентов в финансировании оборотных и основных средств. Также свое влияние оказывают и рост числа корпоративных заёмщиков, и изменением курса рубля, и конечно же изменение процентных ставок по выдаваемым кредитам (таблица 1). Рисунок 2 - Объёмы выданных кредитов корпоративным клиентам в России, млрд.руб. Наиболее высокие процентные ставки присущи кредитам, выдаваемым на срок свыше трёх лет. Это обусловлено тем, что данная группа кредитов является наиболее рискованной, так как на срок более трех лет преимущественно выдаются очень крупные ссуды. Резкий рост процентных ставок к 2015 году обусловлен нестабильностью макроэкономической конъюнктуры, кризисными явлениями, а именно падением курса рубля, вследствие чего Банк России установил высокую ключевую ставку. Однако, стоит отметить, что с 2015 года ключевая ставка снижается, и с 17 декабря 2018 года её размер составляет 7,75%.Таблица 1 - Средневзвешенные процентные ставки по кредитам, предоставленным кредитными организациями нефинансовым организациям в рублях, % годовыхдо 1 года, включая «до востребования»от 1 года до 3 летсвыше 3 летЯнварь 20149,1511,0910,28Январь 201519,8615,3214,87Январь 201613,3714,0013,13Январь 201711,6111,8612,99Январь 20189,149,747,94Январь 20199,2510,359,46На рисунке 3 отражена динамика выдаваемых кредитов корпоративным заемщикам по признаку резидентства. Стоит отметить, что наблюдается рост корпоративного кредитования как резидентов РФ, так и нерезидентов РФ.  Такая динамика обусловлена также повышением потребительской активности и, как следствие, увеличением потребностей предприятий в заёмных средствах для расширения масштабов производства.Рисунок 3 - Объёмы кредитов, выданных корпоративным клиентам в РФ, по признаку резидентства, млрд.руб.В таблице 2 представлена структура выданных корпоративных кредитов по итогам на 01.01.2019 г. Наибольший объём выданных корпоративных кредитов приходится на Центральный федеральный округ, а именно на г. Москва (90,83%), на втором месте – Приволжский федеральный округ (2,76%), на третьем – Северо-Западный федеральный округ, а именно г. Санкт-Петербург (2,76%). Причины такого распределения кроются в том, что в Центральном и Приволжском федеральных округах сосредоточено большинство российских предприятий реального сектора экономики, которые и представляют собой основной сегмент корпоративного блока.Таблица 2 - Распределение корпоративных кредитов по субъектам РФЦентральный федеральный округ (без г. Москва)0,53%Г. Москва90,83%Северо-Западный федеральный округ (без г. Санкт-Петербург)0,19%Г. Санкт-Петербург2,76%Южный федеральный округ0,58%Северо-Кавказский федеральный округ0,09%Приволжский федеральный округ2,76%Уральский федеральный округ1,09%Сибирский федеральный округ0,73%Дальневосточный федеральный округ0,41%Крымский федеральный округ0,01%Важнейшим показателем качества выдаваемых кредитов корпоративным заемщикам является динамика доходов от их выдачи (рис. 4). За исследуемый период наблюдается рост доходов с 2010 по 2017 г.г. и снижение доходов по предоставляемым средствам корпоративным заёмщикам с 2017 года по настоящее время. Данный факт может быть следствием снижения качества корпоративного кредитного портфеля банков. Это связано и с неэффективными кредитными политиками, проводимыми коммерческими банками в части корпоративного кредитования и ростом просроченной задолженности. Процентный доход от кредитования корпоративных клиентов перестаёт быть основным источником прибыли, вследствие чего банки начинают компенсировать сниженную процентную маржу за счет комиссионного дохода по другим продуктам.Рисунок 4 - Динамика доходов от корпоративного кредитования в РФ, млрд. руб.Отрицательной оценки заслуживает рост просроченной задолженности по выдаваемым корпоративным кредитам. За рассматриваемый период данный показатель увеличился более, чем в два раза. Данный факт указывает на то, что в период с 2010 по 2018 гг. включительно наблюдалась неблагоприятная экономическая конъюнктура, что и привело к таким последствиям. С 2017 по 2018 данный показатель уменьшился, но по итогам 2018 года вновь увеличился.Несмотря на рост просроченной задолженности по корпоративным кредитам, изменение доли просроченной задолженности по корпоративным кредитам в общем объеме просроченной задолженности по кредитам, депозитам и прочим размещенным средствам не имеет однозначной тенденции роста или снижения. Таким образом, корпоративное кредитование в России в настоящее время имеет ряд проблем, связанных как с внешнеэкономическими факторами, так и с внутренними. Данные проблемы требуют решения как со стороны государства, так и со стороны коммерческих банков в части пересмотра проводимых кредитных политик.Проблемы и возможные перспективы развития кредитования экономики в РоссииПроблемы кредитования российской экономикиРеальный сектор является основой национальной экономики, определяющей ее уровень и специализацию, а его кредитование – приоритетное направление деятельности банковской системы страны. Однако на современном этапе в связи со сложной геополитической ситуацией, продолжающимися действиями санкций стран Запада в отношении нашей страны, в сфере банковского кредитования реального сектора экономики возникают многочисленные проблемы, что оказывает отрицательное воздействие как на деятельность банков при ведении кредитного бизнеса, так и на их заемщиков. Необходимо отметить, что на протяжении последних лет масштабы банковского кредитования вообще и кредитования реального сектора экономики в частности, имели неустойчивую динамику (табл. 3). За три последних года объем кредитов, предоставленных банками нефинансовому сектору экономики, включая физических лиц, увеличился на 852,3 млрд. руб. При этом основной вклад в рост этого показателя внесло кредитование физических лиц. Если удельный вес кредитов, предоставленных реальному сектору экономики, имеет тенденцию к сокращению (с 72,3% на 1 января 2016 г. до 71,9% на начало 2019 г.), то удельный вес кредитов, предоставленных физическим лицам, растет (с 27,7% на начало 2016 г. до 28,1% на январь 2019 г.). При этом необходимо отметить, что за 2018 г. реальные располагаемые доходы населения в России сократились на 1,7%, а с начала 2016 г. – упали почти на 20%. Рост кредитования населения на фоне непрекращающегося падения его реальных доходов несет в себе риск массовых невозвратов, а это, в свою очередь, чревато разрушительными последствиями для банковской системы и экономики страны. На долю банков с государственным участием в России приходится подавляющая часть кредитов реальному сектору экономики. Концентрация средств и направлений банковской деятельности в таких условиях ведет к концентрации рисков в нескольких крупнейших банках, которые стали вертикально и горизонтально интегрированными финансовыми холдингами. Анализ динамики просроченной задолженности в сегменте банковского кредитования предприятий реального сектора экономики за 2016–2019 г.г. показал, что она выросла в абсолютном выражении на 1069 млрд руб., а в относительном – на 2,2%. За 2019 г. удельный вес просроченной задолженности в общем объеме выданных кредитов по данному направлению кредитования увеличился на 0,8%. Таблица 3 - Структура и динамика кредитных вложений банков за 2017–2019 гг. Показатели01.01.201601.01.201701.01.201801.01.2019Активы банков, всего, млрд. руб.77 653,082 999,780 063,382 253,7Кредиты, предоставленные банками нефинансовому сектору- в млрд. руб.40 865,543 985,240 938,641 717,8- в % к активам52,653,051,150,7Кредиты, предоставленные юридическим лицам- в млрд. руб.29 536,033 300,930 134,730 053,8- в % к кредитам предоставленным72,375,773,371,9- в % к активам38,040,137,636,6Кредиты, предоставленные физическим лицам- в млрд. руб.11 329,510 684,310 803,911 664,0- в % к кредитам предоставленным27,724,326,728,1- в % к активам14,612,913,514,2Об ухудшении качества корпоративного кредитного портфеля свидетельствует и то обстоятельство, что растет объем реструктурированных ссуд. Так, по состоянию на 1 января 2019 г. объем реструктурированных крупных кредитов вырос за год на 3,0%, до 4,4 трлн. руб. При этом на конец 2018 г. каждая третья крупная ссуда относилась к категории реструктурированных (33,9% от объема крупных ссуд). Ссуды, реструктурированные с увеличением срока кредитования (пролонгированные ссуды), к началу 2019 г. составили 49,6% от общего объема реструктурированных ссуд. Следующим камнем преткновения является проблема отраслевых диспропорций при кредитовании предприятий реального сектора экономики. Потребности в кредитных ресурсах у многих отраслей материального и нематериального производства намного превышают объемы средств, предоставляемых кредитными организациями. Данный факт обусловлен особенностями производственно-коммерческого цикла хозяйствующих субъектов соответствующей отрасли, их рентабельностью, оборачиваемостью активов. Потребности отраслей, которые относятся к обрабатывающему производству, сельскому хозяйству, намного превышают объемы кредитных ресурсов, предоставляемых российской банковской системой. Факт хронического недофинансирования реального сектора экономики подтверждаются данными Всемирного банка, который констатирует, что банковские инвестиции к ВВП в России составляют 38,6%, что сопоставимо с такими странами, как Нигерия (36,3% ВВП), Шри-Ланка (40,5% ВВП) и Папуа Новая Гвинея (35,5% ВВП). Наиболее активно отечественные кредитные организации предоставляют ссуды предприятиям экспортно-ориентированных отраслей. При этом есть все основания предполагать, что сырьевая рента, т.е. доходы от экспорта нефти и газа в России в ближайшее время сократятся, так как стремительно меняется мировой энергетический рынок. Степень зависимости банков от экспортных отраслей очень высока: экспортно-зависимая часть банковской системы сосредоточивает в себе до 40% активов. Структура кредитования по секторам за последние три года почти не изменилась, а по сравнению с докризисным периодом экспортно-сырьевая направленность кредитного портфеля банков только усилилась. Это свидетельствует о том, что кредитные организации способствуют консервации сложившейся институциональной структуры экономики России, а не ее прогрессивному изменению в пользу развития приоритетных отраслей.Так же, как и раньше, сильна зависимость банков от крупных заемщиков. Наличие целого ряда банков в нашей стране определяется благополучием их основных клиентов. Так, на десять крупнейших кредитов приходится в среднем от 30 до 50% объема кредитных портфелей банков, а в Западной Европе – 2–10%. Отношение среднего объема десяти крупнейших кредитов к среднему капиталу составляет от 100 до 400% (30–100% в Западной Европе). В общем объеме средств кредитных организаций вклады 10 крупнейших заемщиков занимают от 40 до 80% (в Европе – менее 2%). Данная ситуация не позволяет диверсифицировать риски и делает отечественные банки уязвимыми. По данным Росстата, доля убыточных предприятий в России с 2016 по 2019 г. выросла до 28,1%. Доля убыточных предприятий в сфере добычи полезных ископаемых составила 36,9%; доля убыточных предприятий, добывающих топливно-энергетические полезные ископаемые, – 38,5%. Почти половина – 48% предприятий, занимающихся производством и распределением электроэнергии, газа и воды, понесли убыток. Количество убыточных предприятий в обрабатывающем производстве увеличилось до 28,2%. В сельском хозяйстве и строительстве доля убыточных предприятий составила 21,2 и 22,9%. В результате около 30% предприятий, принадлежащих к соответствующим отраслям, изначально не могут рассматриваться кредитными организациями в качестве потенциальных клиентов. Россия входит в десятку стран – лидеров по уровню износа основных производственных фондов. По сведениям российских федеральных ведомств, данный показатель по России варьируется от 45 до 70%. Структура кредитных вложений в предприятия реального сектора экономики во многих регионах и в целом по стране характеризуется низкой долей долгосрочных кредитов, которых, как правило, особенно не хватает для обновления и технического совершенствования производства, а также для развития инвестиционной активности. До введения экономических санкций в целях привлечения «длинных» денег отечественные кредитные организации могли прибегать к заимствованиям в зарубежных банках, дешево занимая деньги у них и дорого продавая их в России. После введения санкций в 2016 г. сначала крупные кредитные организации, а затем и все остальные отечественные компании потеряли возможность получать дешевые кредиты за рубежом.Учитывая, что внешние рынки капитала для российских компаний и банков и по сей день остаются недоступными, а внутренние ресурсы ограничены, происходит дальнейшее увеличение доли государственного финансирования. В этой связи присутствие государства в экономике России неуклонно растет. Сейчас доля государства в российской экономике превышает 60% ВВП (по некоторым данным – свыше 70%), и такую экономику уже нельзя назвать в полной мере рыночной. Процентные ставки по кредитам в сочетании с ужесточением неценовых условий банковского кредитования также являются одной из современных проблем кредитования. При рентабельности предприятий около 9% ставка по кредитам для корпоративных клиентов достигает 15–20%. В данной ситуации банковский сектор не может выступать в качестве эффективного стимулятора роста экономики и модернизации, а предприятия реального сектора не могут использовать кредитные средства как инструмент развития. Необходимо также обратить внимание на диспропорции в территориальном распределении банков в России: наибольшее их количество находится в Центральном федеральном округе (60%), наименьшее количество – в Южном, Уральском, Дальневосточном округах. При этом более половины действующих банков находятся в Московском регионе. Поскольку большая часть промышленных предприятий расположена не в центральных регионах страны, подобная ситуация приводит к отрыву банковского обслуживания от реального сектора экономики. В условиях развития кредитного рынка огромное значение отводится нормативно-правовой базе, обеспечивающей деятельность кредитных организаций. От качества разработанности законодательной базы в значительной степени зависит уровень организации кредитного процесса и управление отдельными рисками (кредитным, процентным, операционным и прочими). В настоящее время действующее законодательство, регулирующее кредитные отношения и проводимые операции на кредитном рынке, не в полной мере отвечает его потребностям. Не урегулированы вопросы по отдельным видам совершаемых кредитными учреждениями кредитных операций, таких, к примеру, как долгосрочное кредитование. Непрогнозируемый характер и несовершенство законодательной базы отмечается, в частности, в сфере банкротства, защиты прав кредиторов, залогов и инфраструктуры по реализации залогов, кредитных историй и т.д. Неурегулированность отдельных вопросов кредитного процесса приводит к замедлению развития рынка кредитования, а также нарушению условий кредитных договоров. Таким образом, развитие банковского кредитования реального сектора экономики в России на сегодняшний день сдерживается рядом факторов: – высоким уровнем рисков в российской экономике; – стагнацией рынка банковского кредитования, падением капитализации предприятий, ростом износа их основных производственных фондов и снижением реальных доходов населения; – «вымыванием» мелких и средних банков из структуры финансовой системы страны и монополизацией рынка крупными банками с государственным участием; – высокой стоимостью привлекаемых ресурсов; – отраслевыми диспропорциями при кредитовании предприятий реального сектора; – диспропорциями в территориальном распределении банков в России и недостаточным уровнем развития их региональной филиальной сети; – неурегулированностью отдельных вопросов кредитного процесса вследствие несовершенства законодательной базы. Вышеуказанные проблемы приводят к возникновению недоверия к российской финансовой системе в целом, неустойчивости российских банков и отставанию отечественного реального сектора экономики от уровня развития экономик развитых зарубежных стран. Для преодоления сложившейся ситуации необходимо проведение мероприятий как на макроуровне – со стороны органов государственной власти и Центрального банка России, так и на микроуровне – со стороны банков и предприятий реального сектора экономики.Перспективы развития российской экономики под воздействием кредитованияКредит в настоящее время является важнейшим интегрирующим инструментом формирования, распределения и использования инвестиционных ресурсов на всех уровнях хозяйственных систем, поэтому источники формирования кредита служат потенциальными финансовыми источниками создания и реализации эффективного инвестиционного механизма экономического роста.В условиях рынка, а значит децентрализации, производитель сам зарабатывает для себя деньги. Дополнительные средства можно получить только за определенную плату и на определенный срок. Значение кредитов неизмеримо возрастает. Они превращаются в основной источник ускорения производства. Банки становятся ключевым звеном, питающим предприятия дополнительными денежными ресурсами, и обеспечивающие население всеми необходимыми благами. Современные банки не только торгуют деньгами. Одновременно они являются аналитиками рынка. По своему предназначению банки оказываются тесно связанными с бизнесом, потребностями. Поэтому банки должны учитывать меняющуюся конъюнктуру.Кредит, выполняя функцию ускорения концентрации и централизации капитала, способствует активизации инвестиционных процессов в экономике и содействует интеграции фирм разных отраслей. Важнейшей сущностной чертой кредита наряду со срочностью и возвратностью является платность. Как известно, отношение дохода, полученного от предоставлении кредита, к его величине, выраженное в процентах представляет собой ставку (норму) процента.Наиболее наглядно роль кредита в его ускорении может быть отслежена на примере процесса финансирования деятельности научно-технических организаций, спецификой которых всегда являлся больший, чем в других отраслях, временной разрыв между первоначальным вложением капитала и реализацией готовой продукции. Однако и тут в российской экономики по нашему мнению не хватает эффективно отлаженной системы функционирования. Развитие НТП в нашей стране вопрос актуальный, но за частую он решается лишь закупом западных технологий, за счет соответственно кредитных средств, то есть отсутствие целевого финансирования и отлаженного его применения на практике, не дает полноценно реализовать данную функцию кредита в экономике России.Необходимо ускорить принятие законов о страховании вкладов, о кредитных бюро, о залоговом обеспечении, о защите прав кредиторов; освободить банки от налога на прибыль, направляемую на капитализацию, активно развивать потребительское, ипотечное и синдицированное кредитование, а также систему рефинансирования финансово-устойчивых кредитных организаций Банком России. Особого внимания требует проблема насыщения регионов банковскими услугами через механизм целевых государственных программ по развитию региональных финансовых рынков.Регулируя доступ заемщиков на рынок ссудных капиталов, предоставляя правительственные гарантии и льготы, государство, как участник проекта будет ориентировать банки на преимущественное кредитование отраслей, деятельность которых соответствует задачам осуществления общенациональных программ социально - экономического развития. Государство может использовать кредит для стимулирования регионов. Без кредитной поддержки невозможно обеспечить быстрое и цивилизованное становление предприятий малого бизнеса, внедрение других видов предпринимательской деятельности.Кроме того, развитие отношений в сфере кредитования позволит избежать таких проблем как неэффективная работа компании, получившей ссуду: слабое руководство; ухудшение качества продукции и вытеснение ее с рынка; неэффективный маркетинг из-за отсутствия плана рекламной компании, ошибок в оценке будущих рынков; слабый контроль за финансами компании (рост дебиторской задолженности, накладных расходов и т. п.).Трудности с погашением кредитов редко возникают внезапно. Как правило, имеются многочисленные тревожные сигналы, позволяющие заподозрить, что финансовое положение заемщика ухудшается и что выданный ему кредит может быть не погашен в срок или вообще превратиться в безнадежный долг. Эти тревожные сигналы обнаруживаются путем: анализа финансовых отчетов; личных контактов; сообщений третьих лиц; сведений из других отделов банка.В период действия акции от заемщика следует требовать предоставление банку балансов, отчетов о прибылях и убытках, отчетов о поступлении наличности и других материалов. Их тщательный анализ и сопоставление с прошлыми отчетами могут указать на возникающую опасность. Участники проекта должны обратить внимание на: непредставление финансовых отчетов в установленные сроки; резкое увеличение дебиторской задолженности; замедление оборачиваемости запасов; снижение доли краткосрочных активов; непропорциональный рост краткосрочной задолженности; снижение коэффициента ликвидности; увеличение доли основного капитала в сумме активов; снижение объема продаж; рост просроченных долгов; возникновение убытков от операционной деятельности; изменение условий коммерческого кредитования и т. д.Для наиболее эффективной системы кредитования важно постоянно поддерживать персональные контакты с клиентом - посещать компанию и ее филиалы, встречаться с руководящими кадрами, что позволяет выявить наличие не установленного оборудования, незанятого персонала, избыточных запасов. Банковских работников должны насторожить такие факты, как: изменение поведения или привычек высшего руководящего состава; супружеские проблемы руководителей; резкое изменение отношений с банком, нежелание сотрудничать; замена ключевых сотрудников; увлечение созданием новых предприятий, скупка недвижимости; плохое составление финансовых отчетов; принятие необоснованного риска; установление нереалистичных цен на продукцию; медленная реакция на ухудшение рыночных условий; слабый операционный контроль; отсутствие преемственности в руководстве; потеря важных клиентов; создание спекулятивных запасов; отсрочки замены устаревшего оборудования и т. д.Много могут раскрыть банку изменившиеся взаимоотношения заемщика с другими деловыми партнерами:- получение банком запросов о кредитоспособности заемщика в связи с его просьбами о предоставлении льгот в оплате товаров;- запросы о компании со стороны новых ее кредиторов;- извещение страховой компании об аннулировании страховки из-за неуплаты страховых премий;- предъявление к оплате платежных документов (требований) при отсутствии средств на банковском счете;- появление практики покупки компанией товаров исключительно на условиях предоплаты.Роль развития кредитной системы в России характеризуется результатами его применения для экономики, государства и населения, а также особенностями методов, с помощью которых эти результаты достигаются. Что касается методов, то они в значительной степени обуславливаются возвратностью кредита и, как правило, платным предоставлением средств. Это повышает ответственность и усиливает заинтересованность участников кредитных операций, побуждая их к целесообразному предоставлению и использованию заемных средств.Результаты наиболее эффективного применения кредита важны и многообразны. Кредит, используемый для возвратного предоставления средств, влияет на процессы производства, реализации и потребления продукции и на сферу денежного оборота. Все это свидетельствует о важности участия кредита в перераспределении материальных ресурсов. Однако это предполагает необходимость таких кредитных отношений, при которых достигается целесообразное использование ресурсов. Одним из проявлений роли кредита выступает его воздействие на бесперебойность процессов производства и реализации продукции. При систематических несовпадениях текущих денежных поступлений и расходов предприятия возможна временная недостаточность средств для приобретения необходимых товарно-материальных ценностей, оплаты услуг и обусловленные этим нарушения бесперебойности процессов производства и реализации продукции. Благодаря предоставлению заемных средств для удовлетворения временных потребностей преодолеваются непрерывно повторяющиеся «приливы» и «отливы» средств у заемщиков, что способствует преодолению задержки воспроизводственного процесса и тем самым его бесперебойности и ускорению.Кредит играет большую роль в удовлетворении временной потребности в средствах, обусловленной сезонностью производства и реализации определенных видов продукции. Использование заемных средств позволяет образовать сезонные запасы и производить сезонные затраты предприятиями и организациями сезонных отраслей хозяйства. Здесь важно, что при применении кредита создаются благоприятные условия не только для успешной работы предприятий и организаций сезонных отраслей хозяйства, но и для экономического использования ресурсов, поскольку эти предприятия и организации могут осуществлять свою деятельность при минимальном объеме собственных средств, а также уменьшении резервов, в том числе денежной их части.В перспективе характерными особенностями организации системы коммерческого кредитования банков будут являться:1. Ориентация на экономические (качественные), а не технические (количественные) критерии при решении вопроса о предоставлении ссуд, а в конечном итоге - на потребности социально-экономического развития общества, что все в большей степени будет являться единым критерием для всех банковских учреждений страны.2. В результате межрегиональной конкуренции и дерегулирования финансовые услуги и продукты становятся однотипными во всей стране. И как следствие этого, значительно возросла конкуренция как между банками и другими кредитными институтами, так и банков друг с другом. Усиление конкуренции приводит к сокращению прибыли банков. Чтобы укрепиться на традиционных рынках и завоевать новые, банки вынуждены постоянно либерализировать свою кредитную политику. 3. С появлением в стране банковских учреждений негосударственного типа - коммерческих банков, организованных в форме паевых товариществ и акционерных обществ, функционирующих на коммерческих принципах, положено начало иной модели организации кредитного дела, отличительная черта которой - организация кредитного дела в рамках и на базе привлеченных банками в форме депозитов ресурсов.ЗаключениеКредитование в России сегодня – одно из направлений экономического роста государства. Это «совокупность самых разнообразных кредитно-финансовых институтов, действующих на рынке ссудных капиталов и осуществляющих аккумуляцию и мобилизацию доходов, состоящая из нескольких институционных звеньев или ярусов».Так как кредитная и банковская системы зависят друг от друга, они вместе развиваются, и без совершенствования банковской системы нельзя осуществить кредитование различных сфер экономики. Кредитная система России в современных условиях не совсем соответствует потребностям экономики, и необходимо вмешательство в отдельные области кредитования. Для этого требуется государственное вмешательство с использованием стимулирующих методов. Для повышения эффективности некоторых видов кредитования нужно разработать ряд мероприятий, таких как:предоставление государственной поддержки российским банкам;создание благоприятных условий для кредитования субъектов малого и среднего предпринимательства;расширение целевого кредитования предприятий под расчёты за поставленную продукцию;предоставление субсидий на укрепление банковской системы;5) снижение ставок по кредитам в крупных российских банках и повышение доверия заёмщиков;6)   развитие ипотечного кредитования;7)   сокращение непогашенных долгов по кредитамСтабильность и устойчивость кредитной системы России и увеличение её качественных показателей должны быть важными проблемами, поскольку достаточно чёткий механизм кредитования позволит эффективно развиваться экономике страныСписок использованных источниковБабурина Н.А., Дмитриева А.А. Банковское финансирование инновационного развития циркумполярных регионов России: особенности и вызовы // Мир экономики и управления. 2017. – 113 с.Величко Е.А., Трифонов Д.А. О некоторых проблемах и направлениях совершенствования банковского кредитования реального сектора экономики // Вектор экономики. 2018. – 340 с.Григорян Ф.Р. Совершенствование финансового взаимодействия банковского и реального секторов экономики России: автореф. дис. канд. экон. наук. М., 2014. – 268 с.Григорян Ф.Р. Функциональные противоречия финансового взаимодействия банковского и реального секторов России // труды Междунар. науч.-практ. конф. с элементами научных школ. 2016. – 216 с. Коршунова С.В., Трифонов Д.А. Современные проблемы банковского корпоративного кредитования в России // Экономика и бизнес: теория и практика. 2016. – 51 с. Костерина Т.М. Банковское дело: учебно-практическое пособие. – М.: Изд. Центр ЕАОИ, 2014. – 280 с.Кулешова Л.В., Лапина Е.Н. Ипотечное кредитование в России. 2018. – 365 с.Мороз Д.С. Износ основных фондов Российской Федерации // Евразийский научный журнал. 2019. – 25 с. Моисеев С.Р. Денежно-кредитный энциклопедический словарь /  сост. С.Р. Моисеев. – М.:  Дело  Сервис, 2015. – 260 с. Погодаева Т.В., Бабурина Н.А., Друзь Е.П., Шереметьева М.П. Роль банковского сектора в социально-экономическом развитии стран // Финансы и кредит. 2019. – 213 с.Селезнёв А. Проблемы совершенствования кредитно-банковской системы // М.: Экономист, 2017. – 366 с.